04. Отчет о движении денежных средств. Взаимосвязь показателей финансовых отчетов

1. ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ. ВЗАИМОСВЯЗЬ ПОКАЗАТЕЛЕЙ ФИНАНСОВЫХ ОТЧЕТОВ

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
04
ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ
ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ.
ВЗАИМОСВЯЗЬ
ПОКАЗАТЕЛЕЙ

2. Цели занятия

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Цели занятия
Дать определение денежным средствам
Научиться разделять хозяйственную
деятельность предприятия на операционную,
инвестиционную и финансовую
Научиться строить отчет о движении денежных
средств прямым способом
Научиться строить отчет о движении денежных
средств косвенным способом
Рассмотреть взаимосвязь финансовых отчетов

3. Зачем нужен анализ движения денежных средств?

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Зачем нужен анализ движения
денежных средств?
• Основа для оценки способности
предприятия зарабатывать денежные
средства
• Оценка потребностей предприятия в
использовании имеющихся денежных
средств
• Причины различия между чистой
прибылью и связанных с ее получением
денежных поступлений

4. Денежные средства

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Денежные средства
• Денежные средства состоят из
наличных средств в кассе, на счетах в
банке и депозитах до востребования.

5. Денежные эквиваленты

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Денежные эквиваленты
Средства, приравненные к денежным это, обычно, финансовые вложения,
которые должны быть:
– краткосрочными;
– высоколиквидными, то есть быстро
конвертируемыми в определенные суммы
денежных средств;
– подверженными незначительному риску
изменения в стоимости.

6. Не входят в состав денежных средств

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Не входят в состав
денежных средств
Для российских предприятий
необходимо отметить, что в состав
денежных средств в силу своей
неликвидности не включаются:
– счета, арестованные налоговой
инспекцией;
– счета депозитов в счет обеспечения
кредита.

7. Выверка остатков денежных средств в приложении

Статьи
Касса
Расчетные и текущие счета в рублях
Счета в иностранной валюте
Краткосрочные депозиты - рублевые
Итого
1 января 1 января
1999
1998
млн. руб. млн. руб.
1
2
701
573
963
1330
19
146
1 684 2 051

8. Классификация хозяйственных операций

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Классификация
хозяйственных операций
• Операционная деятельность - это деятельность,
для которой создано предприятие и приносит
основной доход
• Инвестиционная деятельность - это деятельность,
связанная с приобретением и выбытием
долгосрочных активов и других инвестиций
• Финансовая деятельность - это деятельность,
отражающаяся в изменении объема и состава
собственного капитала и заемных средств
предприятия

9. Операционная деятельность

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Операционная деятельность
• Денежные поступления от продажи товаров
и оказания услуг
• Денежные поступления от предоставления
прав пользования лицензиями, гонораров,
комиссионных вознаграждений и иных
доходов
• Денежные выплаты поставщикам товаров и
услуг
• Денежные выплаты работникам

10. Инвестиционная деятельность

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Инвестиционная деятельность
• Денежные платежи и поступления,
связанные с приобретением и продажей
имущества, машин и оборудования,
нематериальных и прочих внеоборотных
активов
• Платежи и поступления, относящиеся к
акционерному капиталу и долговым
инструментам
• Денежные предоставленные ссуды

11. Финансовая деятельность

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Финансовая деятельность
• Поступления средств от выпуска акций
• Поступления от выпуска кредитов, долговых
обязательств и других заимствований
• Платежи акционерам в связи с приобретением или
выкупом акций
• Платежи, связанные с возвратом заемных денежных
средств
• Платежи арендатора в счет уменьшения
финансовых обязательств, относящихся к
финансовому лизингу

12. Проценты и дивиденды

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Проценты и дивиденды
Вариант 1
– Выплаченные и
полученные проценты и
дивиденды относятся к
операционной
деятельности компании
Вариант 2
– Полученные проценты и
дивиденды относятся к
инвестиционной
деятельности
– Выплаченные проценты
и дивиденды относятся к
финансовой
деятельности

13. Налог на прибыль

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Налог на прибыль
• Считается, что выплаты, связанные с
налогом на прибыль, относятся к
операционной деятельности компании.

14. Формат отчета о движении денежных средств

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Формат отчета о движении
денежных средств
Денежные средства, полученные:
от операционной деятельности
от инвестиционной деятельности
от финансовой деятельности
Изменение денежных средств
Денежные средства на начало года
Денежные средства на конец года
ХХХ
ХХХ
ХХХ
ХХХ
ХХХ
ХХХ

15. Прямой и косвенный способы построения отчета

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Прямой и косвенный способы
построения отчета
Прямой способ
показывает влияние,
оказанное
операционной
деятельностью, на
счета денежных
средств
Косвенный способ
начинается с
указания чистой
прибыли и далее
производятся
корректировки на те
суммы, которые
напрямую не связаны
с денежными
средствами

16.

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
(ПРЯМОЙ СПОСОБ)
Движение от операционной деятельности
Выплачено поставщикам
Получено от покупателей
Уплачена аренда
Выплачена зарплата
Выплачен налог на прибыль
Итого от операционной деятельности:
Движение от инвестиционной деятельности:
Приобретены основные средства
Проданы основные средства
Итого от инвестиционной деятельности:
Движение от финансовой деятельности
Взнос в уставный капитал
Получен займ
Выплачены проценты
Выплачены дивиденды
Итого от финансовой деятельности:
Чистое движение денежных средств
Входящее сальдо на начало года
Исходящее сальдо на конец года
-250
700
-120
-110
-85
135
-600
130
-470
1000
600
-15
-70
1515
1180
0
1180

17. ВНИМАНИЕ!

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
ВНИМАНИЕ!
• Разделы инвестиционной и
финансовой деятельности ВСЕГДА
строятся прямым способом

18. Подход с использованием корреспонденции счетов

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Подход с использованием
корреспонденции счетов
• Отчет может быть построен на основе
данных о корреспонденции счетов
• Этот способ применим в России

19. Подход без использования корреспонденции счетов

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Подход без использования
корреспонденции счетов
• Применяется на Западе, так как там не
принято использовать
корреспонденцию счетов
• Сумма движения денежных средств
рассчитывается на основании
показателей сальдо и оборотов по
связанным с операцией счетам

20. Косвенный метод

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Косвенный метод
• Отправной точкой при построении отчета о
движении денежных средств косвенным
способом является чистая прибыль (убыток)
в той сумме, в которой она была указана в
отчете о прибылях и убытках
• Далее производятся корректировки на те
суммы, которые напрямую не связаны с
движением денежных средств

21. Косвенный метод

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Косвенный метод
Денежные потоки от операционной деятельности
Чистая прибыль до налогообложения
Корректировки по неденежным статьям
Корректировки по продаже (выбытию) активов
Корректировки по переходу к кассовому методу
Налог на прибыль уплаченный
Дивиденды выплаченные*
Проценты уплаченные*
Итого от операционной деятельности
ХХХ
ХХХ
ХХХ
ХХХ
ХХХ
ХХХ
ХХХ
ХХХ

22. Основные корректировки

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Основные корректировки
• Корректировка на показатели
неденежных статей
• Корректировка на прибыли и убытки от
продажи активов
• Корректировка по переходу от метода
начислений к кассовому методу

23. Неденежные статьи связаны с денежными средствами

Активы
1.
2.
3.
4.
Денежные
средства
Денежные
средства
+
Другие
активы
=
Обязательства
Изменение величины денежных
средств в течение периода
=
Обязательства
=
Обязательства
+
=
Собственный
капитал
+
Собственный
капитал
+
Собственный
капитал
-
Другие
активы
Изменение величины
неденежных статей

24. Корректировки на показатели неденежных статей

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Корректировки на показатели
неденежных статей
• Амортизация основных средств
• Амортизация нематериальных активов
(в том числе и деловой репутации)
• Прибыли или убытков в форме
неденежных активов или обязательств

25. Корректировки при продаже внеоборотных активов

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Корректировки при продаже
внеоборотных активов
• Продажа активов, отличных от товарноматериальных запасов, не является
основным видом деятельности
компании. Скорее, эти виды
хозяйственных операций следует
классифицировать как
инвестиционную, а не операционную
деятельность.

26. Корректировки при переходе от метода начислений к кассовому методу

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Корректировки при переходе
от метода начислений к
кассовому
методу
• Для того, чтобы
от метода начислений,
на основании которого строятся все
остальные отчеты в МСФО, перейти к
денежному методу, нужно внести
некоторые изменения в показатели
текущих активов и обязательств.

27. Изменения активов

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Изменения активов
• Как правило, при отражении движения
денежных средств от операционной
деятельности величина, на которую
увеличились оборотные активы,
вычитается из показателя чистой
прибыли и, наоборот, величина, на
которую уменьшились оборотные
активы, прибавляется к показателю
чистой прибыли.

28. Изменения обязательств

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Изменения обязательств
• Сумма, на которую увеличиваются
краткосрочные обязательства, прибавляется
к показателю чистой прибыли. И, наоборот, в
случае уменьшения суммы краткосрочных
обязательств это изменение должно быть
вычтено из показателя чистой прибыли для
того, чтобы перейти от метода начислений,
используемого при расчете чистой прибыли,
к кассовому методу.

29.

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
(КОСВЕННЫЙ СПОСОБ)
Движение от операционной деятельности
Чистая прибыль до налогообложения
Плюс:
Амортизация
Выбытие основных средств
Начисленные проценты
Изменение расчетов с поставщиками
Изменение расчетов с заказчиками
Изменение запасов
Изменение расходов будущих периодов
Изменение начисленной зарплаты
Уплаченный налог на прибыль
Итого от операционной деятельности:
Движение от инвестиционной деятельности:
Приобретены основные средства
Проданы основные средства
Итого от инвестиционной деятельности:
Движение от финансовой деятельности
Взнос в уставный капитал
Получен займ
Выплачены проценты
Выплачены дивиденды
Итого от финансовой деятельности:
Чистое движение денежных средств
Входящее сальдо на начало года
Исходящее сальдо на конец года
280
50
(40)
20
150
(150)
(50)
(60)
20
(85)
135
(600)
130
(470)
1000
600
(15)
(70)
1515
1180
0
1180

30. Неденежные операции

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Неденежные операции
• Неденежные операции, связанные с
инвестиционной и финансовой
деятельностью, не нужно включать в
сам отчет о движении денежных
средств, а информация о таких
операциях может быть раскрыта в
Приложении.

31. Неденежные операции

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Неденежные операции
• Приобретение активов посредством
финансового лизинга
• Товарообменные операции
• Превращение долговых обязательств в
акции

32. Принятие решений

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Принятие решений
• Информация о движении денежных
средств представляет основу для
анализа о направлении развития
компании.

33. Комплект финансовой отчетности

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Комплект финансовой
отчетности
Баланс
Отчет о прибылях и убытках
Отчет о движении денежных средств
Отчет об изменениях в капитале

34. Взаимосвязи финансовых отчетов

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Взаимосвязи финансовых отчетов
Взаимосвязь между отчетом о прибылях и убытках и
отчетом об изменениях в капитале
Взаимосвязь между отчетом о движении капитала и
балансом
Взаимосвязь между балансом и отчетом о движении
денежных средств
Взаимосвязь отчета о движении денежных средств
(построенного косвенным способом) и отчета о
прибылях и убытках
Взаимосвязь между балансом и отчетом о движении
денежных средств, построенным косвенным способом

35.

БАЛАНС
Активы
Текущие активы
Включая денежные средства
Долгосрочные активы
Итого активов
Обязательства
Текущие обязательства
Доля меньшинства
Капитал
Выпущенный
Казначейские обязательства
Нерапределенная прибыль
Итого капитал
Капитал и доля меньшинства
ОТЧЕТ О ПРИБЫЛЯХ И УБЫТКАХ
Выручка
Расходы от основной деятельности
Доходы от основной деятельности
Прочие доходы и расходы
Прибыль до налогообложения
Налог на прибыль
Доля меньшинства
Чистая прибыль
1997
1996
44864
8644
230884
275748
35343
9778
180749
216092
51942
1684
24763
596
4450
-680
218352
222122
275748
2225
-680
189188
190733
216092
1997
147087
-111527
35560
5924
41484
-11991
133
29626
1996
119466
-84026
35440
5127
40567
-4051
-463
36053
ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕН. СРЕДСТВ
Движение от основной деятельнсти
Движение от инвестиционной деятельности
Движение от финансовой деятельнсти
Чистое движение
На начало периода
На конец периода
1997
65413
-69684
3137
-1134
9778
8644
ОТЧЕТ ОБ ИЗМЕНЕНИИ КАПИТАЛА
На 31 декабря 1995 г.
Чистая прибыль за год
Приобретение акций у акционеров
Дивиденды
На 31 декабря 1996 г.
Чистая прибыль за год
Выпуск акций
Дивиденды
На 31 декабря 1997 г.
1996
37916
-32502
-2307
3107
6671
9778
156587
36053
-273
-1634
190733
29626
2225
-462
222122

36.

ОТЧЕТ О ПРИБЫЛЯХ И УБЫТКАХ
Выручка
Расходы от основной деятельности
Зарплата
Материалы
Налоги
Износ
Прочие расходы
Итого расходов от осн. деятельности
Доходы от основной деятельности
Прочие доходы и расходы
Прибыль до налогообложения
Налог на прибыль
Доля меньшинства
Чистая прибыль
1997
147087
-29944
-32326
-6055
-20862
-22340
-111527
35560
5924
41484
-11991
133
29626
ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕН. СРЕДСТВ
Движение от основной деятельнсти
Прибыль
Корректировки
Износ
Резерв по сомнительным долгам
Списание МБП
Комиссия от инвест. деятельности
Доходы по процентам
Изменения покуп. способности
Изменение дебиторской задолженности
Изменение прочих текущих активов
Изменение запасов
Уменьшение задолженности по налогам
Уменьшение кредиторской задолженности
Налоги на прибыль
Итого от основной деятельности
Движение от инвестиционной деятельности
Движение от финансовой деятельнсти
Чистое движение
На начало периода
На конец периода
1997
41484
20862
1254
2341
-4740
-207
-446
-3434
-5607
-2506
-144
22966
-6410
65413
-69684
3137
-1134
9778
8644

37.

Почему не совпадает изменение
дебиторской задолженности?
Так как дебиторская отчетность была показана
в балансе за вычетом резерва по
сомнительным долгам в размере 4 551 млн. в
1997 г. и 3 659 млн. в 1996 г. Следовательно
значение задолженности:
• в 1996 г. 9143 + 3659 = 12802
• в 1997 г. 11685 + 4551 = 16236
• изменение 16236 - 12802 = 3434
БАЛАНС
Активы
Текущие активы
Денежные средства
Дебиторская задолженность
Запасы
Прочие текущие активы
Итого текущие активы
Долгосрочные активы
Итого активов
...
1997
1996
8644
11685
7260
17275
44864
275748
275748
9778
9143
4754
11668
35343
216092
216092
ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕН. СРЕДСТВ
Движение от основной деятельнсти
Прибыль
Корректировки
Износ
Резерв по сомнительным долгам
Списание МБП
Комиссия от инвест. деятельности
Доходы по процентам
Изменения покуп. способности
Изменение дебиторской задолженности
Изменение прочих текущих активов
Изменение запасов
Уменьшение задолженности по налогам
Уменьшение кредиторской задолженности
Налоги на прибыль
Итого от основной деятельности
Движение от инвестиционной деятельности
измен.
Движение от финансовой деятельнсти
Чистое движение
На начало периода
На-1134
конец периода
2542
2506
5607
9521
59656
59656
1997
41484
20862
1254
2341
-4740
-207
-446
-3434
-5607
-2506
-144
22966
-6410
65413
-69684
3137
-1134
9778
8644

38. Цели занятия

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Цели занятия
Дать определение денежным средствам
Научится разделять хозяйственную
деятельность предприятия на операционную,
инвестиционную и финансовую
Научится строить отчет о движении денежных
средств прямым способом
Научится строить отчет о движении денежных
средств косвенным способом
Рассмотреть взаимосвязь финансовых отчетов

39. Задача

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Задача
Классифицируйте приведенные ниже
хозяйственные операции:
– приобретение основных средств;
– выплата дивидендов;
– погашение займов;
– выдача денежных средств подотчет;
– продажа основных средств;
– продажа товаров;
– оплата аренды.

40. Вопросы?

ОТЧЕТ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Вопросы?