Cбербанк России

1.

Исполнитель: Мусихина Елена Сергеевна
Группа: 4ЭФ13Д
2015г.

2.

Сбербанк
России
—
российский
коммерческий банк, международная финансовая
группа, один из крупнейших банков России и
Европы. Контролируется Центральным Банком
Российской Федерации. Полное наименование —
Публичное акционерное общество «Сбербанк
России». Кроме того, в деловой практике, в том
числе во внутренних документах и формах,
зачастую используется сокращение — СБ РФ.

3. История Сбербанка

12 ноября 1841 года российским императором Николаем I был подписан указ об
учреждении в России сберегательных касс «для доставления через то средств к
сбережению верным и выгодным способом». Эта дата стала считаться днем
рождения Сбербанка.

4.

1841 — 1895
Основание и развитие банковского дела в России.
1895 — 1917
«Золотой век» первого банка России и развитие финансовой грамотности
населения.
1917 — 1941
Первая революция и глобальные перемены в политике Сбербанка.
1941 — 1953
Сбербанк в годы Великой Отечественной войны и послевоенное время,
участие в проектах государственного и общемирового значения.
1953 — 1991
Развитие и преобразование Сбербанка во времена «оттепели», «застоя» и
«перестройки».

5.

1991 — 2008
Глобальные перемены Сбербанка России: жизнь по новым
экономическим законам.
2009
Деятельность и меры Сбербанка России в тяжелой финансовой ситуации:
кризис преодолен.
2010
Новый этап в истории Сбербанка России: внедрение инновационных
решений, новые программы и прогрессивные технологии. Новое будущее
страны.

6. Сбербанк ОАО или ПАО

22 марта 1991 года произошло учреждение Акционерного коммерческого
Сберегательного банка Российской Федерации (Сбербанк России ОАО) на
общем собрании акционеров в соответствии с Законом РСФСР «О банках и
банковской деятельности в РСФСР» от 2 декабря 1990 года.
11 августа 2015 года Публичное акционерное общество «Сбербанк России».
ПАО Сбербанк.

7. Ценные бумаги "Сбербанка"

Ценные бумаги "Сбербанка"
К ценным бумагам, эмитируемым "Сбербанком", относятся обыкновенные
и привилегированные акции. Последние не дают владельцу право голоса на
собрании акционеров, но, как и обыкновенные акции «Сбербанка»,
предоставляют возможность получения дивидендов.
В общей сложности "Сбербанк" осуществил уже 13 выпусков обыкновенных
и 7 выпусков привилегированных акций. Первая эмиссия состоялась 15
апреля 1993 года, последняя - 19 июля 2007 года. В ходе последней эмиссии
"Сбербанк" осуществил дробление своих акций: каждая обыкновенная акция
номинальной стоимостью 3000 руб. была обменена на тысячу акций
номиналом 3 руб.

8.

Основным акционером "Сбербанка России" является его учредитель Центральный банк РФ. Ему принадлежит контрольный пакет акций банка свыше 60 %.
C 1996 года акции "Сбербанка" котируются на биржах ММВБ и РТС. На
долю акций "Сбербанка" приходится 40 % среднего дневного объема торгов
на ММВБ. Акции "Сбербанка" привлекают повышенный интерес как
отечественных, так и иностранных инвесторов (в собственности последних около четверти акций банка). Общее число акционеров "Сбербанка" - свыше
270 тысяч.

9. Акция

Это эмиссионная ценная бумага, закрепляющая права её
владельца (акционера) на получение части прибыли
акционерного общества в виде дивидендов, на участие в
управлении акционерным обществом и на часть
имущества, остающегося после его ликвидации,
пропорционально количеству акций, находящихся в
собственности у владельца.

10.

Сведения о выпусках акций*
Номер
выпуска
Дата
регистрации
Выпуски обыкновенных
отчета об
акций
итогах
выпуска
Размер
Выпуски
уставного
привилегированных акций капитала, тыс.
руб.
Количество,
шт.
Номинал,
руб.
Количество,
шт.
Номинал,
руб.
(С
нарастающим
итогом)
1
15.04.1993
45 000
50
250 000
1
2 500
2
29.06.1993
135 000
50
750 000
1
10 000
3
21.12.1993
720 000
50
4 000 000
1
50 000
4
12.04.1994
900 000
50
5 000 000
1
100 000

11.

5
20.07.1995
1 900 000
50
-
-
195 000
6
28.09.1995
2 426 249
50
-
-
316 312
7
15.05.1996
2 873 751
50
40 000 000
1
500 000
8
25.12.1996
4 002 000
50
-
-
700 100
9
09.06.1998
1 000 000
50
-
-
750 100
10
04.06.2001
4 998 000
50
-
-
1 000 000
11 **
01.08.2006
19 000 000
3000
50 000 000
60
60 000 000
12
29.03.2007
2 586 948
3000
-
-
67 760 844
13 ***
19.07.2007
21 586 948 000 3
1 000 000 000 3
67 760 844
* с учетом деноминации денежных знаков
** увеличение номинала акций
*** дробление акций

12. Изменения уставного капитала Сбербанка России

Дата
Обыкновенные акции
События, повлекшие
В обращеизменения
нии, штук
в количестве или номинале
на конец 1997
1998
Деноминация денежных
знаков 1:1000 на 01.01.1998
1998-2000
Дополнительный выпуск
на 1 000 000 шт. (дата
регистрации отчета об
итогах выпуска 09.06.1998)
2001-2005
Дополнительный выпуск
на 4 998 000 шт. (дата
регистрации отчета об
итогах выпуска 04.06.2001)
Номинал,
руб.
13 002 000
13 002 000
50 000
50
14 002 000
50
19 000 000
50
Привилегированные акции
События, повлекшие
В обраще- Номиизменения
нии, штук
нал,
в количестве или в номинале
руб.
Деноминация денежных
знаков 1:1000 на 01.01.1998
-
-
Размер
уставного
капитала,
тыс. руб.
700 100 000
700 100
50 000 000
50 000 000
1000
1
50 000 000
1
750 100
50 000 000
1
1 000 000

13.

2006
2007
2007 настоящее
время
Размещение акций путем
19 000 000
конвертации - увеличение
номинала в 60 раз без
изменения количества (дата
регистрации отчета об итогах
выпуска 01.08.2006)
Дополнительный выпуск на 21 586 948
2 586 948 шт. (дата
регистрации отчета об итогах
выпуска 29.03.2007)
Размещение акций путем
21586 948 000
дробления номинала с
коэффициентом 1:1000 с
увеличением количества
акций (дата регистрация
отчета об итогах выпуска
19.07.2007)
3 000
3000
3
Размещение акций путем
50 000 000
конвертации – увеличение
номинала в 60 раз без
изменения количества (дата
регистрации отчета об итогах
выпуска 01.08.2006)
50 000 000
Размещение акций путем
дробления номинала с
коэффициентом 1: 20 с
увеличением количества
акций (дата регистрации
отчета об итогах выпуска
19,07,2007)
1000 000 000
60
60 000 000
60
67 760 844
3
67 760 844

14. Цена акций "Сбербанка"

Цена акций "Сбербанка"
История котировок акций «Сбербанка» на ММВБ наглядно демонстрирует
высокую привлекательность этих акций как для краткосрочного, так и для
долгосрочного инвестирования. Если в 2000 году цена акций «Сбербанка» на
ММВБ колебалась в районе 1 рубля за акцию, то 2005 год они встретили на уровне
14 рублей за акцию. В 2005 – 2007 годах курсовая стоимость (курс) акций
«Сбербанка» продолжала расти, и в июле 2007 года был достигнут максимум –
113,05 руб. В 2008 году мировой финансово-экономический кризис вызвал обвал
российского фондового рынка.
Котировки акций «Сбербанка» начали стремительное снижение и к концу февраля
2009 года достигли минимума на уровне 14,23 руб. за акцию. Достигнув дна, цены
акций «Сбербанка» начали столь же стремительный рост и к июню 2010 года
достигли уровня 70 руб.
Примечание: цена акций приведена к единому масштабу с учетом
осуществленного в 2007 году дробления.
В 2015 году цена за акцию составила 76,70 рублей.

15.

Это часть прибыли акционерного
общества или иного
хозяйствующего субъекта,
распределяемая между
акционерами, участниками в
соответствии с количеством и
видом акций, долей, находящихся
в их владении.

16. История дивидендных выплат

Номинальная
стоимость
обыкновенной
акции, руб.
Привилегирован Номинальная
ные
стоимость
акции,
привилегиров
руб. на одну
анной
акцию
акции, руб.
Год выплаты
По итогам года
Обыкновенные
акции,
руб. на одну
акцию
2002
2001
52,85
50
1,14
1
2003
2002
109
50
2,32
1
2004
2003
134,5
50
2,88
1
2005
2004
173,9
50
3,79
1

17.

2006
2005
266
50
5,9
1
2007
2006
385,5
3000
9,3
60
2008
2007
0,51
3
0,65
3
2009
2008
0,48
3
0,63
3
2010
2009
0,08
3
0,45
3
2011
2010
0,92
3
1,15
3
2012
2011
2,08
3
2,59
3
2013
2012
2,57
3
3,20
3
2014
2013
3,20
3
3,20
3
2015
2014
0,45
3
0,45
3

18. Размер чистой прибыли Банка, направленной на выплату дивидендов

Начиная с 2012 года дивиденды рассчитываются от чистой прибыли по МСФО
по 2001 год
6%
за 2002 год
7%
за 2003–2004 годы
8%
за 2005 год
8,50%
за 2006–2009 годы
10%
за 2010 год
12%
за 2011 год
15,3%
за 2012 год
16,9% *
за 2013 год
20%
за 2014 год
3,5%

19. Доходность

Название
Период
Размер
дивиденда
руб./акция
Дивидендная
доходность
Годовая
эффективная
доходность
Дата
закрытия
реестра
Сбербанк-ао
годовые 2014
0.45
1.28%
3.97%
17.06.2015
Сбербанк-п
годовые 2014
0.45
4.79%
8.77%
17.06.2015

20.

Название
Период
Дата закрытия
реестра
Размер Дивидендная Годовая
дивиденда доходность доходность
руб./акция
Сбербанк-ао
годовые 2015
14.06.2016
2.45
3.42%
3.86%
Сбербанк-п
годовые 2015
14.06.2016
2.45
4.74%
5.35%
https://icrusnova.ru/98-dividendy-i-daty-zakrytiya-reestrov/867-dividendy-i-daty-zakrytiyareestrov-2015-godu.html

21. Капитал

Капитал (от лат. capitalis — главный, доминирующий, основной— совокупность
имущества, используемого для получения прибыли. Направление активов в сферу
производства или оказания услуг с целью извлечения прибыли называют также
капиталовложениями или инвестициям.

22. Структура акционерного капитала

В настоящее время общее количество размещенных акций Сбербанка
составляет:
обыкновенных акций номиналом 3 руб. – 21 586 948 000 шт.
привилегированных акций номиналом 3 руб. – 1 000 000 000 шт.
Предельное количество объявленных обыкновенных акций - 15 000
000 000 шт.
Структура акционеров Сбербанка по состоянию на дату закрытия
реестра акционеров (конец операционного дня 20 апреля 2015 года)
выглядит следующим образом:

23.

Категория акционеров
Доля в уставном капитале, %
Банк России
50,0+1 акция
Юридические лица – нерезиденты
43,26
Юридические лица – резиденты
2,83
Частные инвесторы
3,91

24. Основные показатели ПАО Сбербанк по РПБУ

Показатели баланса (млн руб.)
1 ноя 2015
Кредиты юридическим лицам
11 581 521
Кредиты физическим лицам
4 108 201
Резервы на возможные потери
по кредитам клиентам
969 727
Вложения в ценные бумаги
1 842 192
Средства физических лиц
9 795 668
Средства юридических лиц
5 937 862
Собственные средства
2 293 355
Всего активов
21 604 072
Капитал базовый*
1 785 646
Капитал основной*
1 785 646
Капитал общий*
2 623 953
Достаточность капитала Н1.1 (мин. 5,0%)* 8.4%
Достаточность капитала Н1.2 (мин. 6,0%)* 8.4%
Достаточность капитала Н1.0 (мин. 10,0%)* 12.3
1 янв 2015
11 699 387
4 069 937
изменение
-1.0%
0.9%
810 593
19.6%
1 916 465 -3.9%
8 514 243
15.1%
5 068 560
17.2%
1 982 338 15.7%
21 850 568 -1.1%
1 627 563
9.7%
1 627 563
9.7%
2 311 530
13.5%
8.2%
8.2%
11.6%

25.

Показатели отчета о финансовых
результатах (млн руб.)
Чистый процентный доход
Чистый комиссионный доход
Чистый доход от валютной
переоценки и торговых операций
Операционные доходы до
совокупных резервов
Расходы/доходы по
совокупным резервам
Операционные расходы
Прибыль до налога на прибыль
Чистая прибыль
10 мес 2015 10 мес 2014 изменение
604 798
714 399
-15.3%
231 514
219 083
5.7%
41 468
73 148
-43.3%
893 755
1 027 379
-13.0%
-333 638
-348 925
211 192
178 349
-311 418
-344 929
371 031
293 938
7.1%
1.2%
-43.1%
-39.3%

26.

Качественные показатели (%)
Рентабельность активов
Рентабельность капитала
Отношение операционных
расходов к доходам
10 мес 2015
1.0%
10.1%
10 мес 2014
2.0%
17.6%
39.0%
33.6%

27.

Доля Сбербанка на российском
рынке (%)
1 окт 2015
1 янв 2015
В активах банковской системы
28.9%
29.1%
На рынке вкладов физических лиц
45.1%
45.0%
На рынке привлечения средств
юридических лиц
24.3%
21.9%
На рынке кредитования
физических лиц
38.1%
35.9%
На рынке кредитования
юридических лиц
32.7%
35.0%
* Приведены оперативные показатели
В соответствии с внутренней методикой агрегирования статей баланса, отчета о финансовых
результатах и расчета показателей,
принятой 15.07.2015
** Приведен темп роста, рассчитанный без применения принципа начисления к расходам на
вознаграждение персонала за 10 месяцев 2014 года. С
учетом принципа начисления темп роста составит (-1,4%).

28. Динамика основных показателей группы Сбербанка за 5 лет по МСФО

2014
2013
Изменение,
%
2012
2011
2010
ПОКАЗАТЕЛИ ЗА ГОД (МЛРД РУБ.)
Операционный
доход до резервов
1 300,
7
1 094,
8
18,8
915,3
733,7
646,8
Расходы
по резервам
на обесценение
кредитного
портфеля
(357,0)
(133,5)
167,4
(21,5)
1,2
(153,8
)
Операционные
доходы
939,3
959,9
–2,1
893,8
734,9
493,0
Операционные
расходы
(565,1)
(504,2)
12,1
(445,9
)
(339,2
)
(262,9
)
Прибыль до
налогообложения
374,2
455,7
–17,9
447,9
395,7
230,1
Чистая прибыль
290,3
362,0
–19,8
347,9
315,9
181,6

29.

2014
2013
Изменение, %
2012
2011
2010
ПОКАЗАТЕЛИ НА 31 ДЕКАБРЯ (МЛРД РУБ.)
Кредиты и авансы
клиентам, нетто
17 757
12 934
37,3
10 499
7 720
5 489
Кредиты и авансы
клиентам
до резервов
на обесценение
18 626
13 544
37,5
11 064
8 382
6 192
Итого активов
25 201
18 210
38,4
15 097
10 835
8 629
Средства
физических лиц и
корпоративных
клиентов
15 563
12 064
29,0
10 179
7 932
6 651
Итого обязательств
23 181
16 329
42,0
13 474
9 567
7 641
Итого собственных
средств
2 020
1 881
7,4
1 624
1 268
987

30.

2014
2013
Изменение, %
2012
2011
2010
ПОКАЗАТЕЛИ НА АКЦИЮ (В РУБ. НА АКЦИЮ)
Базовая и разводненная
прибыль
13,45
16,78
–19,8
16,03
14,60
8,40
Дивиденды
на обыкновенную
акцию, объявленные в
течение года
3,2
2,6
24,5
2,1
0,9
0,1
Чистые активы
на обыкновенную
акцию
94,0
87,5
7,4
75,2
58,7
45,7

31.

2014
2013
Изменение, %
2012
2011
2010
ФИНАНСОВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ (%)
ПОКАЗАТЕЛИ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ
Рентабельность
среднегодовых активов
(ROA)
1,4
2,2
–0,8 п.п.
2,7
3,2
2,3
Рентабельность капитала
(ROE)
14,8
20,8
–6,0 п.п.
24,2
28
20,6
Спред (доходность
активов минус стоимость
заимствований)
5,5
5,7
–0,2 п.п.
5,8
6,1
5,9
Чистая процентная маржа
(чистый процентный
доход к среднегодовым
активам)
5,6
5,9
–0,3 п.п.
6,1
6,4
6,4

32.

Операционные
расходы к
операционному
доходу
до резервов
43,4
46,1
–2,7 п.п.
48,7
46,2
40,6
Отношение
кредитов и
авансов
клиентам после
вычета
резервов
на обесценение
к средствам
физических
лиц и
корпоративных
клиентов
114,1
107,2
6,9 п.п.
103,1
97,3
82,5

33.

КОЭФФИЦИЕНТЫ ДОСТАТОЧНОСТИ КАПИТАЛА
Коэффициент
достаточности основного
капитала (капитал1го уровня)
8,6
10,6
–2,0 п.п.
10,4
11,6
11,9
Коэффициент
достаточности общего
капитала (капитал 1-гои 2го уровня)
12,1
13,4
–1,3 п.п.
13,7
15,2
16,8
Отношение собственных
средств к активам
8,0
10,3
–2,3 п.п.
10,8
11,7
11,4

34.

ПОКАЗАТЕЛИ КАЧЕСТВА АКТИВОВ
Доля неработающих кредитов
в кредитном портфеле
3,2
2,9
0,3 п.п.
3,2
4,9
7,3
Отношение резервов
на обесценение по кредитам и
авансам клиентов к
неработающим кредитам
(разы)
1,4
1,5
–0,1
1,6
1,6
1,6
Отношение резервов
на обесценение по кредитам и
авансам клиентов кредитному
портфелю до резервов
на обесценение
4,7
4,5
0,2 п.п.
5,1
7,9
11,3

35. Средневзвешанная стоимость капитала

2014 год
WACC=(0,956*.135596407)+(0,44*8699014,1)*(0,8)=132692218,0552млрд. руб.
2013 год
WACC=(0,956*67485574)+(0,44*3782058,8)*(0,8)=65847493,4416млрд. руб.
2012 год
WACC=(0,956*60642778,2)+(0,44*4853632,6)*(0,8)=59682974,6344млрд. руб.
2011 год
WACC=(0,956*501685495,4)+(0,44*37672727,2)*(0,8)=492872133,5744млрд. руб.
2010 год
WACC=(0,956*191624779,6)+(0,44*15292553,1)*(0,8)=188576267,9912млрд. руб.

36. Стоимость корпорации

2014 год
Чистая прибыль /WACC
290 300 000 000/132 692 218,0552=2 187,77млрд. руб.
2013 год
362 000 000 000/65 847 493,4416=5 497,55млрд. руб.
2012 год
347 900 000 000/59 682 974,6344=5 829,13млрд.руб.
2011 год
315 900 000 000/492 872 133,5744=640,39млрд. руб.
2010 год
181 600 000 000/188 576 267,9912=963,00млрд. руб.