Оптимизация денежных потоков организации на примере ООО «Вент-Сервис Гарант»

1. МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РФ МОСКОВСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТТЕХНОЛОГИЙ И УПРАВЛЕНИЯ им. К.Г. Разумовского (ПКУ)

2.

1) Рост числа организаций
работающих в сфере
торговли и особенности их
функционирования;
2) Увеличение объемов
финансовых ресурсов,
привлекаемых
организациями;
Актуальность темы
выпускной
квалификационной
работы
4) Изучение теоретических
3)Необходимость планировать
и поддерживать достаточный
уровень денежных ресурсов,
обеспечивать
платежеспособность и
финансовую устойчивость;
основ управления денежными
потоками организаций и их
оптимизации находит
применение на практике как
основа формирования
денежных фондов и
составляющая финансовой
политики организации.

3. Цель выпускной квалификационной работы - теоретическое и практическое исследование денежных потоков организаций и разработка

4.

Денежный поток как
процесс,
характеризующий
оборот и
трансформацию
отдельных видов его
активов.
Денежный поток как
процесс,
происходящий с
определенным
уровнем риска.
Денежный поток
как процесс,
отражающий
использование
организацией
различных форм
кредита.
Денежный
поток как
процесс,
происходящий
с учетом
фактора
времени.
Денежный поток
как объект
финансового
управления.
Поток
денежных
средств
Денежный поток как
процесс,
отражающий
формы и объемы
функционирования
организации на
товарном и
финансовом
рынках.
Денежный поток как
процесс, связанный с
формированием,
распределением и
использованием капитала
организации.
Денежный поток как
процесс, связанный
с денежным
обращением в
стране.
Денежный поток
как процесс,
обеспечивающий
экономический
эффект.
Денежный
поток как
процесс,
осуществляе
мый с учетом
ликвидности.

5. Виды денежных потоков, к которым применимы методы оптимизации

Классификационный признак
Виды денежных потоков предприятия
1.Масштаб обслуживания
- Денежный поток организации
хозяйственной деятельности
- Денежный поток отдельных структурных подразделений организации
- Денежный поток от отдельных хозяйственных операций
2.Вид хозяйственной деятельности
- Денежный поток от операционной деятельности (от текущей деятельности)
- Денежный поток от инвестиционной деятельности
- Денежный поток от финансовой деятельности
3.Направление денежного потока
- Положительный денежный поток (входящий)
- Отрицательный денежный поток (нисходящий)
4.Достаточность объема денежных
- Избыточный денежный поток
средств
- Оптимальный (сбалансированный) денежный
- Дефицитный денежный поток
5. Предсказуемость возникновения
- Предсказуемый денежный поток
- Недостаточно предсказуемый денежный поток
- Непредсказуемый денежный поток
6. Возможность регулирования в
- Денежный поток, поддающийся регулированию
процессе управления
- Денежный поток, не поддающийся регулированию

6. Оптимизация – один из важнейших этапов управления финансовыми потоками, представляющая собой процесс выбора наилучших форм

Объекты
оптимизации:
• Положительный
денежный поток,
• Отрицательный
денежный поток,
• Чистый
денежный поток,
• Остаток
денежных активов.
Основы формирования методов
оптимизации:
Определить минимально
необходимый остаток
денежных средств;
Выявить способы увеличения
или уменьшения чистого
денежного потока;
Синхронизировать и
сбалансировать поступления и
отчисления.

7. Организационная структура ООО «ВЕНТ_СЕРВИС ГАРАНТ»

Директор ООО
«ВЕНТ-СЕРВИС
ГАРАНТ»
Финансов
ый
директор
Финансово
-плановый
отдел
Главный
Бухгалтер
секретари
ат
Директор
подразде
ления
«Дивизион
«ВСГ-М»
Руководите
ль
юридическ
ого отдела
Отдел
логистики
Отдел
сбыта
Отдел
закупок
Финансовый
отдел
Юридичес
кий отдел
Коммерче
ский
директор
Директор
по
персоналу
Отдел
логистики
Отдел
маркетинга
Отдел
сервиса
Отдел
сбыта
Отдел
закупок
Отдел
персонала

8.

Показатели оценки финансового состояния ООО «Вент-сервис Гарант»
Финансовые показатели
2015 г.
2016 г.
2017 г.
Норматив
1.Показатели ликвидности (платежеспособности)
1.1.Коэффициент абсолютной ликвидности
0,02
0,02
0
>0,2
1.2. Коэффициент срочной ликвидности
0,57
0,47
0,42
0,7 – 0,8
1.3.Коэффициент текущей ликвидности
1,01
1,02
1,02
2. Коэффициенты финансовой устойчивости (структуры капитала)
2.1.Коэффициент соотношения заемных и собственных средств
69,72
50,47
43,73
>1,1
2.2.Кэффициент автономии
2.3.Коэффициент маневренности
0,02
0,75
<1
0,02
0,88
0,03
0,87
>0,5
>0,5
2.4.Коэффициент обеспеченности запасов собственными
0,03
источниками формирования
3.Показатели рентабельности
3.1.Рентабельность продукции
9,07%
3.2.Рентабольность продаж
4,22%
0,04
0,04
0,5 - 0,8
8,65%
2,97%
9,30%
3,04%
3.3.Рентабельность основных средств
317,00%
451,20%
247,30%
3.4.Рентабельность оборотных активов
1,14%
0,98%
0,76%
3.5.Рентабельность собственного капитала
61,50%
4.Показатели деловой активности
39,56%
26,95%
4.1.Коэффициент оборачиваемости оборотных активов (оборотов в
год)
4.2. Коэффициент оборачиваемости собственного
капитала(оборотов в год)
4.3. Средние сроки оборота дебиторской задолженности(в днях)
4.4.Средние сроки оборота кредиторской задолженности(в днях)
4.5.Коэффициент оборачиваемости запасов (в днях)
4,55
4,21
3,23
384,10
246,66
153,32
45,05
30,77
12,41
42,06
36,22
8,49
47,60
50,78
5,03

9. Притоки и оттоки денежных средств «ВСГ»

Показатели
Годы
2015 2016
2017
Текущая деятельность
Чистый денежный поток от текущей деятельности
-42430
-63419
-71675
Поступления (притоки)
711187
888245
803069
Платежи (оттоки)
753617
951664
874744
Поступления (притоки)
0
0
-440
0
2150
2150
Платежи (оттоки)
0
440
0
Поступления (притоки)
43151
512064
63248
636343
69337
800707
Платежи (оттоки)
468913
573095
731370
Инвестиционная деятельность
Чистый денежный поток от инвестиционной деятельности
Финансовая деятельность
Чистый денежный поток от финансовой деятельности

10. Пути увеличения притоков денежных средств

- Не предоставлять товарный кредит на группы товаров,
закупаемые у поставщиков без отсрочки платежа и
наценка на которые оставляет менее 50%;
- Сократить срок предоставления товарного кредита или вовсе не
предоставлять его покупателям, которые по предварительной оценке
имеют неблагоприятную оценку платежных возможностей
- Установить договорные отношения с кредиторами по
возврату непроданного товара обратно;
- Увеличить размеры скидок на отдельные группы товаров (проводить акции
и распродажи), которые не пользуются спросом, и находятся на складе
ООО «Вент-сервис Гарант;
- Сдать в аренду неиспользуемые основные средства
(складские помещения);
- Усилить контроль менеджеров за сроком дебиторской задолженности их
клиентов, с целью ускорения поступления средств на счета ООО «Вентсервис Гарант».

11. Пути сокращения оттоков

- Путем договоренности с поставщиками уменьшить
закупочную цену товаров.
- Установить договорные отношения с кредиторами
по возврату непроданного товара обратно;
- Провести оптимизацию платежей по счетам от поставщиков;
-Согласовать с поставщиками увеличенные сроки
предоставления товарного (коммерческого) кредита;

12. Прибыль с учетом применения методов оптимизации потоков денежных средств

13. Общий график погашения дебиторской задолженности ООО «ВСГ»

Наименование
Сумма дебиторской
задолженности тыс.руб.
ООО «Вент-Маркет»
8 433
ИП «Самойлов Григорий Викторович»
7 290
ООО «САТЕЛ»
27 263
ООО «OBI»
1 475
ОАО «Фреска»
17 039
ИП «Романов Александр Николаевич»
5 185
ООО «Максидом»
13 893
Прочие
21 040
Итого:
101 618

14. График погашения кредиторской задолженности ООО «ВСГ»

Месяц
Сумма погашения
Сумма погашения
дебиторской
кредиторской
задолженности
задолженности
Январь
12 190
3893
Февраль
12 887
3893
Март
16 043
3893
Апрель
14 818
3893
Май
13 015
3893,4
Итого:
68 953
19 465,4

15. Значение показателей оборачиваемости дебиторской задолженности и ликвидности

Под 2015 = 45,05 дней
Под 2016 = 42,06 дней
Под 2017 = 47,60 дней
Кал 2015 = 0,02
Кал 2016 = 0,02
Кал 2017 = 0
С учетом предложенных
мероприятий
Под =
32 665∗365
750 103
Кал =
(1090 +77+(49487,6)
=0,2
247438
=