Финансовый рынок как регулятор экономики. Тема 3.3

1.

16.02.2023

2.

Финансы
- это совокупность денежных
отношений, организованных государством,
в
процессе
которых
осуществляется
формирование
и
использование
общегосударственных фондов денежных
средств
для
осуществления
экономических,
социальных
и
политических задач.

3.

1.
привлечение доходов с помощью
системы
налогообложения,
различных
сборов и неналоговых поступлений;
2. перераспределение ресурсов согласно
утвержденным направлениям развития
социального,
государственного
и
муниципального
секторов
экономики,
инвестиционными проектами, а также
выполнением внутренних и внешних
долговых обязательств.

4.

5.

Централизованные
финансы
используются в качестве инструмента
регулирования национальной экономики в
целом.
Централизованные
финансы
–
это
подсистема
финансовых
отношений
относительно
формирования
централизованных
денежных
фондов,
которые сосредоточиваются в институтах
государственных органов власти для
выполнения государством своих функций.

6.

Децентрализованные финансы - это финансы
фирм и предприятий различных форм
собственности.
Они
используются
для
регулирования экономических и социальных
отношений в рамках отдельных хозяйственных
субъектов. Финансы фирм, предприятий и
отраслей народного хозяйства составляют
основу финансов.
Финансы домохозяйств - личные финансы,
т.е.
финансовые
отношения
между
физическими
лицами,
совместно
проживающими и ведущими общее хозяйство.

7.

Распределительную.
Деньги
в
виде
внутреннего валового дохода распределяются
и перераспределяются в разные отрасли и
сектора экономики.
Контрольную.
Контролируются
процессы
распределения
с
точки
зрения
законодательства.
Стабилизирующую.
Поддержание
стабильности в экономике.
Регулирующую. Воздействие государства на
общество при помощи налогов, госкредитов,
финансирования.
Стимулирующую. Ударный труд, интересные
и полезные идеи хорошо оплачиваются.

8.

Финансовая
система — это совокупность
подразделений и звеньев финансовых
отношений,
посредством
которых
осуществляется
распределение,
формирование и использование фондов
денежных
средств,
совокупного
общественного продукта.

9.

Структура финансовой системы
Вся система финансов состоит из
укрупненных подсистем:
1. Государственные финансы включают:
бюджетную систему;
внебюджетные фонды;
государственный кредит.
2. Страхование включает:
личное страхование;
имущественное страхование;
страхование ответственности.

10.

3. Финансы хозяйствующих субъектов
включают:
финансы коммерческих предприятий и
организаций;
финансовых посредников (кредитные организации,
частные пенсионные фонды, страховые
организации и другие финансовые институты);
финансы некоммерческих организаций.
4. Финансы домохозяйств:
финансы граждан
Процесс организации и регулирования финансовой
системы
общества
всегда
осуществляется
государством в лице уполномоченных финансовых
органов.

11.

Общегосударственные финансы
Главной
задачей общегосударственных
финансов
является
концентрация
финансовых ресурсов в распоряжении
государства
и
направление
их
на
финансирование
общегосударственных
нужд.

12.

Функции общегосударственных финансов:
-
концентрация финансовых ресурсов в
распоряжении государства, сбор налогов;
распределение
бюджетных
средств,
финансирование общегосударственных нужд;
- формирование финансового рынка;
контроль и регулирование финансовой
системы посредством законов и подзаконных
актов, обеспечение правовых форм в области
финансов;
- экономическая активизация оборота денег и
контроль за движением денежных потоков.

13.

Главными
задачами
финансовой
политики являются:
1. предотвращение социальной
напряженности,
2. преодоление спада производства,
3. повышение благосостояния общества.

14.

Бюджет,
его понятие, определение (БК
РФ).
В Бюджетном Кодексе РФ (БК РФ)
бюджет определен как форма образования
и расходования фонда денежных средств,
предназначенных
для
финансового
обеспечения задач и функций государства
и местного самоуправления.
Функции бюджета:
1. распределительная;
2. контрольной.

15.

Для
осуществления
функций
бюджета
государство
вырабатывает
бюджетный
механизм. Бюджетный механизм включает в
себя:
1. бюджетную систему страны;
2. административные органы;
3. правовые основания в виде законов и
постановлений высших органов управления
страны;
4. систему документации и отчетности и
прочие
реквизиты,
необходимые
для
конкретной деятельности по исполнению
доходной и расходной частей бюджета.

16.

Состав
бюджетов
государственных
внебюджетных фондов (БК РФ Статья 144.)
В
состав
бюджетов
государственных
внебюджетных
фондов
входят
бюджеты
государственных
внебюджетных
фондов
Российской
Федерации
и
бюджеты
территориальных государственных внебюджетных
фондов.
Бюджетами
государственных
внебюджетных
фондов Российской Федерации являются:
1)
бюджет Пенсионного фонда Российской
Федерации;
2)
бюджет Фонда социального страхования
Российской Федерации;
3) бюджет Федерального фонда обязательного
медицинского страхования.

17.

К
бюджетам
бюджетной
системы
Российской Федерации относятся:
1.
федеральный бюджет и бюджеты
государственных внебюджетных фондов
РФ;
2.
бюджеты
субъектов
Российской
Федерации и бюджеты территориальных
государственных внебюджетных фондов
(например,
территориальные
фонды
обязательного медицинского страхования);

18.

3. местные бюджеты, в том числе:
а)
бюджеты
муниципальных
районов, бюджеты городских округов,
бюджеты
городских
округов
с
внутригородским делением;
б) бюджеты городских и сельских
поселений,
бюджеты
внутригородских
районов.

19.

Бюджетная система Российской Федерации
основана на принципах:
1.
единства
бюджетной
системы
Российской Федерации;
2. разграничения доходов, расходов и
источников финансирования дефицитов
бюджетов между бюджетами бюджетной
системы Российской Федерации;
3. самостоятельности бюджетов;
4. равенства бюджетных прав субъектов
Российской Федерации, муниципальных
образований;

20.

5. полноты отражения доходов, расходов и
источников финансирования дефицитов
бюджетов;
6. сбалансированности бюджета;
7.
эффективности
использования
бюджетных средств;
8.
общего
(совокупного)
покрытия
расходов бюджетов;
9. прозрачности (открытости);

21.

10. достоверности бюджета;
11. адресности и целевого характера
бюджетных средств;
12. подведомственности расходов
бюджетов;
13. единства кассы.

22.

Финансовая политика включает в себя:
бюджетную,
налоговую,
инвестиционную,
социальную,
таможенную политику.

23.

Действие
финансового
механизма
обеспечивают
специальные
организационные структуры, созданные
для управления финансами.
К
числу
организационных
структур
относятся органы законодательной и
исполнительной власти:
1. Министерство финансов РФ (Минфин
России),
2. Федеральная налоговая служба (ФНС
России),
3. Банк России и ряд других органов.

24.

Первоначальной стадией управления является
финансовое планирование и прогнозирование.
Главный объект финансового планирования —
финансовые ресурсы, перераспределяемые
между отдельными субъектами финансовой
системы. Центральное место в системе
финансовых планов занимает бюджетное
планирование.
Система финансовых планов по длительности
их действия состоит из:
1. годовых,
2. среднесрочных (перспективных),
3. долгосрочных (стратегических) финансовых
планов.

25.

Годовые финансовые планы составляются
сроком
на
один
год.
Основными
показателями проекта бюджета является
общий объем доходов и расходов, дефицит
или профицит бюджета
Перспективный
финансовый
план
составляется на три года .Практика
утверждения
трехлетнего
бюджета
обеспечивает
преемственность,
предсказуемость
макроэкономической
политики,
способствует
повышению
устойчивости бюджетной системы.

26.

Стратегический
финансовый
план
(бюджетный прогноз) составляется в
целях определения налогово-бюджетной
политики на более длительный период.
Бюджетное прогнозирование представляет
собой составленные на основе прогноза
социально-экономического
развития
расчеты и анализ возможных изменений в
бюджете, оценку тенденций, перспектив,
альтернатив.

27.

Финансово-денежный
сектор
формирует
финансовый рынок.
Финансовый рынок — структура, с помощью
которой в условиях рыночной экономики
создается возможность заимствований, куплипродажи ценных бумаг, инвестиционных
товаров.
Мировой
финансовый
рынок
—
это
совокупность национальных и международных
рынков,
обеспечивающих
направление,
аккумуляцию и перераспределение денежных
капиталов
между
субъектами
рынка
посредством финансовых учреждений с целью
достижения оптимального соотношения между
предложением и спросом на капитал.

28.

На
финансовом рынке объектом куплипродажи выступают финансовые ресурсы.
Финансовые рынки включают в себя:
1. фондовый рынок на котором привлекаются
и размещаются ценные бумаги;
В зависимости от стадии обращения ценной
бумаги различают первичный и вторичный
рынки.
Первичный
—
это
рынок,
обеспечивающий выпуск ценной бумаги в
обращение. Это ее первое появление на
рынке. Вторичный — это рынок, на котором
обращаются
ранее
выпущенные
ценные
бумаги, в результате чего осуществляется
постоянный переход права собственности на
них.

29.

-
денежный рынок где происходит
управление
ликвидностью
(валютный
рынок, рынок золота, кредитный рынок,
инвестиционный рынок);
- международная торговля;
- страховой рынок это специфическая
форма
регулирования
денежных
отношений,
при
которой
объектом
является страховая защита.

30.

Функции мирового финансового рынка:
1. перераспределение и перелив капитала;
2.
ускорение
концентрации
и
централизации капитала;
3. межвременная торговля, снижающая
издержки экономических циклов;
4.
содействие процессу непрерывного
воспроизводства.

31.

Участники финансового рынка
Деятельность
на рынке ценных бумаг
осуществляется на основании Федерального
закона "О рынке ценных бумаг" от 22.04.1996 N
39-ФЗ
Участниками рынка ценных бумаг являются
эмитенты ценных бумаг, инвесторы и
инвестиционные институты.
Всех участников рынка можно разделить на 3
большие группы:
1. Инвесторы;
2. Эмитенты;
3.
Посредники
(брокеры,
дилеры,
консультанты, регистраторы и т.д.).

32.

Эмитент ценных бумаг - юридическое лицо,
выпускающее (эмитирующее) ценные бумаги и
несущее от своего имени обязательства по
ним перед владельцами ценных бумаг. В
качестве
эмитентов
могут
выступать
государство,
корпорации,
частные
предприятия и иные юридические лица,
зарегистрированные на территории РФ, а тек
же нерезиденты
Инвесторы – юридические и физические лица,
вступающие в рыночные отношения по поводу
купли-продажи ценных бумаг с целью
получения прибыли и (или) иного полезного
эффекта.

33.

Брокеры – участники рынка ценных бумаг,
которые осуществляют операции за счет
средств клиента.
Дилеры – участники рынка ценных бумаг
осуществляющие операции с ценными
бумагами за свой счет (дилером может
быть
только
юридическое
лицо,
являющееся коммерческой организацией).
Держатели
реестра
ценных
бумаг
(регистраторы) – лица, осуществляющие
деятельность
по
ведению
реестра
владельцев ценных бумаг.