Управление финансовой устойчивостью и платежеспособностью организации

1.

Федеральное агентство по рыболовству
Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение
высшего образования
Калининградский государственный технический университет
Институт отраслевой экономики и управления
Кафедра отраслевых и корпоративных финансов
БАКАЛАВРСКАЯ РАБОТА
Тема: УПРАВЛЕНИЕ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТЬЮ И ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТЬЮ
ОРГАНИЗАЦИИ
Направление подготовки 38.03.01 Экономика
Профиль программы «Финансы и кредит»
Руководитель
бакалаврской работы
к.э.н., доцент
Анжелика Николаевна Кохан
Студентка группы 16-ЭК-1
Диана Игоревна Колесник
Калининград
2020

2.

Объект исследования
АО «Янтарьэнерго».
Предмет исследования
экономические отношения, возникающие в
процессе
анализа
устойчивости
«Янтарьэнерго».
и
оценки
финансовой
деятельности
АО

3.

Цель исследования
составить рекомендации по формированию
эффективной системы управления финансовой
устойчивостью предприятия АО «Янтарьэнерго».

4.

Задачи исследования
исследовать теоретические аспекты и методики анализа
экономической сущности финансовой устойчивости и
платежеспособности предприятия;
провести анализ финансового состояния и финансовой
устойчивости платежеспособности и платежеспособности;
разработать мероприятия по улучшения финансового состояния
и платежеспособности предприятия АО «Янтарьэнерго».

5.

Динамика экономических показателей деятельности
АО «Янтарьэнерго» за 2017-2019 гг.
Показатель
2017 год
2018 год
Абсолютное отклонение
Темп прироста
2019 г.-2017 г.
2019 г.-2017 г.
2019 год
2018 от 2017
2019 от 2018
2018 от 2017
2019 от 2018
Выручка, тыс.руб
7 704 573
8 152 584
6 940 217
448 011
- 1 212 367
5,82
-14,87
Полная себестоимость
4 435 291
4 992 808
5 596 780
557 517
603 972
12,57
12,10
Издержкоемкость, руб.
0,58
0,61
0,81
0,03
0,20
5,17
32,79
Прибыль от продаж,тыс.руб.
3 269 282
3 159 776
1 343 437
-109 506
-1 816 339
-3,35
-57,48
Финансовый рычаг,в долях
0,67
0,44
0,43
-0,23
-0,01
-
-
Соотношение кредиторской и 2,29
2,89
2,49
0,60
-0,4
26,20
-13,84
продаж,тыс.руб.
дебиторской задолжнности, в
долях

6.

Динамика структуры активов и пассивов АО «Янтарьэнерго»
за 2017-2019 гг.,в %.
100
90
92,2
88,21
80,3
80
70
80
60
70
50
60
40
30,73
30,04
59,85
40
11,78
20
7,8
10
30
0
20
2017
69,96
50
19,7
30
69,27
2018
Внеоборотные активы
2019
Оборотные активы
40,15
10
0
2017
2018
Собственный капитал
2019
Заемный капитал

7.

Определение ликвидности бухгалтерского баланса АО
«Янтарьэнерго» за 2017-2019 гг.
31.12.2017 г.
31.12.2018 г.
31.12.2019 г.
Актив
31.12.2017 г.
31.12.2018 г.
31.12.2019 г.
Пассив
∑,тыс.руб.
Уд. вес,%
∑,тыс.руб.
Уд. вес,%
∑,тыс.руб.
Уд. вес,%
∑,тыс.руб.
Уд. вес,%
∑,тыс.руб.
Уд. вес,%
∑,тыс.руб.
Уд. вес,%
А1
1 694 329
7,03
642 894
2,40
501 590
1,80
П1
3 544 335
14,70
3 752 827
14,00
2 942 877
10,56
А2
1 535 172
6,37
1 285 772
4,80
674 252
2,42
П2
157 594
0,65
153 074
0,57
426 815
1,53
А3
1 509 575
6,26
1 215 918
4,54
488 435
1,75
П3
5 878 634
24,38
4 211 373
15,71
4 777 544
17,15
А4
19 370 376
80,34
23 655 063
88,27
25 684 758
92,21
П4
14 528 889
60,26
18 682 373
69,71
19 486 811
69,96
Итог
баланса
24 109 452
100,00
26 799 647
100,00
27 855 684
100
Итог
баланс
а
24 109 452
100,00
26 799 647
100,00
27 855 684
100
Условие ликвидности
А1 ≫П1
А2 ≫П2
А3≫ П3
А4 ≪П4

8.

Динамика показателей ликвидности АО «Янтарьэнерго» за
2017-2019 гг.
1,4
1,28
1,2
Коэффициент абсолютной ликвидности
1
0,87
0,8
0,8
Коэффициент срочной ликвидности
0,6
0,49
0,49
0,49
0,4
0,35
Коэффициент текущей ликвидности
0,2
0,16
0,15
0
2017
2018
2019

9.

Динамика основных показателей финансовой устойчивости АО
«Янтарьэнерго» за 2017-2019 гг.
0,697
0,659
0,707
0,603
0,434
0,397
0,303
Коэффициент финансовой
независимости
0,293
Коэффициент заемного капитала
Коэффициент финансовой
зависимости
2017
2018
-1,02
-1,57
-2,75
2019
-5,51
-8,35
-20,94
Коэффициент обеспеченности оборотных
активов собственными средствами
0,413
Коэффициент обеспеченности запасов
собственными средствами

10.

Определение типа финансовой ситуации АО «Янтарьэнерго»
за 2017-2019 гг.
Типы финансового состояния предприятия
Абсолютная
финансовая
устойчивость
Нормальная
финансовая
устойчивость
Неустойчивая
финансовая ситуация
Кризисная финансовая
ситуация
ФСОС. ≫ 0
ФСОС. < 0
ФСОС. < 0
ФСОС. < 0
Фсди. ≫ 0
Фсди. ≫ 0
Фсди. < 0
Фсди. < 0
Фови. ≫ 0
Фови. ≫ 0
Фови. ≫ 0
Фови. < 0
2017
2018
2019
ФСОС. =−5 410 175< 0
ФСОС.= −5 858 755< 0
ФСОС. = −6 271 469< 0
Фсди. =468 459> 0
Фсди. = −1 647 382< 0
Фсди. = −1 493 925 < 0
Фови. =490 426> 0
Фови. = −1 524 729 < 0
Фови. = −1 070 585 < 0

11.

Рекомендации по улучшению финансового положения АО
«Янтарьэнерго»:
Увеличить размер собственного оборотного капитала за счет
увеличения нераспределенной прибыли;
Увеличить размер инвестиций в основной капитал и его долю в
общем объеме имущества организации;
Повысить оборачиваемость оборотных средств предприятия;
Внимательно проверить организацию производственного цикла, на
рентабельность продукции, ее конкурентоспособность;
Оптимизировать дебиторскую и кредиторскую задолженность.

12.

Спасибо за внимание!