Политика управления оборотным капиталом предприятия на примере ООО «Савой»

1.

Иллюстративный материал
к выпускной квалификационной работе по теме:
ПОЛИТИКА УПРАВЛЕНИЯ ОБОРОТНЫМ КАПИТАЛОМ
ПРЕДПРИЯТИЯ
(НА ПРИМЕРЕ ООО «САВОЙ»)
Выпускную квалификационную
работу выполнила
студентка 4 курса группы ЭФК 23 зс
Поломошнова Ю.Ф.
Научный руководитель
к.э.н., доцент Манаев В.В.
Рубцовск 2015

2.

Слайд №1
ЦЕЛЬ ВЫПУСКНОЙ КВАЛИФИКАЦИОННОЙ РАБОТЫ: изучение теоретических
вопросов и проблем, связанных с управлением оборотным капиталом и
анализ управления оборотным капиталом ООО «Савой»
ЗАДАЧИ ВЫПУСКНОЙ КВАЛИФИКАЦИОННОЙ РАБОТЫ:
• Изучить экономическую сущность и классификацию оборотного
капитала;
• Рассмотреть принципы организации политики управления оборотным
капиталом;
• Проанализировать состав, структуру и эффективность использования
оборотного капитала ООО «Савой»;
• Разработать мероприятия по совершенствованию политики
управления оборотным капиталом.
ОБЪЕКТ ИССЛЕДОВАНИЯ: хозяйственная деятельность ООО «Савой»
ПРЕДМЕТ ИССЛЕДОВАНИЯ: оборотный капитал ООО «Савой»

3.

Слайд №2
Анализ финансовых результатов ООО «Савой» 2011 – 2014гг.
Абсолютное отклонение, тыс. руб.
Показатель
(тыс. руб.)
2011г.
Выручка
21222
16591
12327
Себестоимость
продаж
15728
12187
Валовая прибыль
(убыток)
5494
Коммерческие
расходы
Прибыль (убыток)от
продаж
2012г.
2013г.
Темп роста, %
2014г.
20142013
2012-2011
2013-2012
2014-2013
2012-2011
2013-2012
10359
-4631
-4264
-1968
78,2
74,3
84,03
9029
7911
-3541
-3158
-1118
77,5
75
87,6
4404
3298
2448
-1090
-1106
-850
80,2
74,9
74,2
1876
1035
632
633
-841
-403
-1
55,2
61,1
100,2
953
894
807
716
-59
-87
-91
93,8
90,3
88,7
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Проценты к уплате
360
369
427
298
-9
58
-129
102,5
115,7
69,8
Прочие доходы
38
134
37
108
96
-97
71
352,6
27,6
291,9
Прочие расходы
531
602
359
449
71
-243
90
113,3
59,6
125,1
100
57
58
77
-43
1
19
57
101,8
132,8
21
19
13
17
-2
-6
4
90,5
68,4
130,8
Изменение
отложенных налоговых
обязательств
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Изменение
отложенных налоговых
активов
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Чистая прибыль
отчетного периода
79
38
45
60
-41
7
15
48,1
118,4
133,3
Проценты к
получению
Прибыль до
налогообложения
Текущий налог на
прибыль

4.

Слайд №3
Анализ состава, структуры и динамики оборотных активов
ООО «Савой» 2011 – 2014 гг.
Показатель
(тыс. руб.)
31.12.2011 г.
31.12.2012 г.
31.12.2013 г.
31.12.2014 г.
Абсолютное
отклонение (+,-)
Темп роста, %
тыс. руб.
уд.вес,%
тыс. руб.
уд.вес,%
тыс. руб.
уд.вес,%
тыс. руб.
уд.вес,%
2011
2012
2012
2013
2013
2014
201
1201
2
2012
2013
2013
2014
3798
33,8
3060
28,5
2911
26,9
2289
24,5
-738
-149
-622
80,6
95,1
78,6
16
0,1
16
0,2
7
0,06
1
0,01
0
-9
-6
100
43,8
14,3
7405
65,8
7620
71
7815
72,1
7008
75,2
215
195
-807
102,
9
102,
6
89,7
Денежные
средства и
эквиваленты
20
0,2
17
0,2
89
0,8
14
0,2
-3
72
-75
85
523,
5
15,7
Прочие оборотные
активы
11
0,1
19
0,2
16
0,2
13
0,1
8
-3
-3
172,
7
84,2
81,3
11250
100
10732
100
10838
100
9325
100
-518
106
1513
95,4
101
86
Оборотные
активы, т.ч.
Запасы
Налог на
добавленную
стоимость по
приоб.ценностям
Дебиторская
задолженность
Итого по разделу

5.

Слайд №4
Анализ структуры и динамики запасов ООО «Савой» 2011 – 2014гг.
31.12.2011 г.
31.12.2012 г.
31.12.2013 г.
31.12.2014 г.
Абсолютное отклонение
(+,-)
Темп роста, %
тыс.
руб.
уд.вес
,%
тыс.
руб.
уд.вес
,%
тыс.
руб.
уд.вес
,%
тыс.
руб.
уд.вес,
%
20112012
20122013
20132014
20112012
2012 2013
20132014
Запасы –
всего:
3798
100
3060
100
2911
100
2289
100
-738
-149
-622
80,6
95,1
78,6
В т. ч.
материалы
3208
84,5
2520
82,3
2442
83,9
1872
81,8
-688
-78
-570
78,6
96,9
76,7
товары
2
0,05
3
0,09
2
0,07
2
0,09
1
-1
0
150
66,7
-
готовая
продукция
588
15,4
537
17,6
467
16,03
415
18,1
-51
-70
-52
91,3
87
88,9
Показатель
(тыс. руб.)

6.

Слайд №5
Анализ состава, структуры и динамики дебиторской задолженности ООО
«Савой» 2011 – 2014 гг.
31.12.2011 г.
31.12.2012 г.
31.12.2013 г.
31.12.2014 г.
тыс.
руб.
уд.вес,
%
тыс.
руб.
уд.вес,
%
тыс.
руб.
уд.вес,
%
тыс.
руб.
уд.вес,
%
20112012
20122013
20132014
20112012
2012 2013
20132014
Дебиторская
задолженность
7405
100
7620
100
7815
100
7008
100
215
195
-807
103
102,6
89,7
В т. ч. Расчеты с
поставщиками
и
подрядчиками
6268
84,6
3389
44,5
3526
45,2
2889
41,2
-2878
137
-637
54,06
104
81,9
Расчеты с
покупателями и
заказчиками
519
7
3598
47,2
3633
46,5
3543
50,6
3079
35
-90
693,2
101
97,5
Расчеты по
налогам и
сборам
467
6,4
477
6,3
489
6,3
424
6,05
10
12
-65
102,1
102,5
86,7
Расчеты по
социальному
страхованию
18
0,2
20
0,3
22
0,3
18
0,3
2
2
-4
111,1
110
81,8
Расчеты с
разными
кредиторами и
дебиторами
133
1,8
136
1,8
145
1,9
134
1,9
3
9
-11
102,3
106,6
92,4
Показатель
(тыс. руб.)
Абсолютное
отклонение (+,-)
Темп роста, %

7.

Слайд №6
Анализ состава, структуры и динамики денежных средств ООО «Савой»
2011 – 2014 гг.
Показатель
(тыс. руб.)
31.12.2011 г.
31.12.2012 г.
31.12.2013 г.
31.12.2014 г.
Абсолютное отклонение
(+,-)
Темп роста, %
тыс.
руб.
уд.вес
,%
тыс.
руб.
уд.вес,
%
тыс. руб.
уд.вес,
%
тыс.
руб.
уд.вес,%
20112012
20122013
20132014
20112012
2012 2013
20132014
Денежные
средства и
денежные
эквивалент
ы всего:
20
100
17
100
89
100
14
100
-3
72
-75
85
523,5
15,7
В т. ч.
Расчетные
счета
200
100
17
100
89
100
14
100
-3
72
-75
85
523,5
15,7

8.

Слайд № 7
Анализ состава, структуры и динамики источников формирования
капитала ООО «Савой» 2011 – 2014 гг.
Показатель
(тыс. руб.)
31.12.2011 г.
31.12.2012 г.
31.12.2013 г.
31.12.2014 г.
Абсолютное отклонение
(+,-)
Темп роста, %
тыс.
руб.
уд.вес
,%
тыс.
руб.
уд.вес,
%
тыс. руб.
уд.вес
,%
тыс. руб.
уд.вес
,%
20112012
20122013
20132014
20112012
2012 2013
20132014
Собственный
капитал, всего:
645
100
683
100
728
100
788
100
38
45
60
105,9
106,6
108,2
В т. ч. Уставной
капитал
10
1,6
10
1,5
10
1,4
10
1,3
-
-
-
-
-
-
Добавочный
капитал
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Резервный
капитал
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Нераспределе
нная прибыль
635
98,4
673
98,5
718
98,6
778
98,7
38
45
60
106
106,7
108,4
Заемный
капитал, всего:
10636
100
10063
100
10117
100
8540
100
-573
54
-1517
94,6
100,5
84,4
В т.ч.
Долгосрочные
заемные
средства
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Красткосрочны
е заемные
обязательства
8943
84,1
8225
81,7
8393
83
7620
89,2
89,2
-718
168
-773
91,9
102
Кредиторская
задолженност
ь
1693
15,9
1838
18,3
1724
17
920
10,8
145
-114
-804
108,6
93,8
53,4
Оценочные
обязательства
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

9.

Слайд №8
Анализ
эффективности использования оборотного капитала ООО «Савой» 2011 – 2014 гг.
Абсолютное отклонение, (+,-)
2011г.
2012г.
2013г
.
10859
10991
10785
10081,5
132
в том числе: а) запасов
4812
3429
2985,5
2600
б) дебиторской задолженности,
5912
7512,5
7717,5
48,5
18,5
20
Показатель, (тыс. руб.)
2014г.
2011 –
2012
20132014
20112012
-206
-703,5
101,2
98,1
93,5
-1383
8513
-9342
71,3
348,3
21,8
7411,5
1600,5
205
-306
127,1
102,7
96
53
51,5
-30
34,5
-1,5
38,1
286,5
97,2
16
11,5
4
-4
-4,5
-7,5
80
71,9
34,8
21222
16591
12327
10359
-4631
-4264
-1968
78,2
74,3
84
3. Однодневная выручка (выручка/360),
дней
58,9
47
34,2
28,8
-11,9
-12,8
-5,4
79,8
72,8
84,2
4. Продолжительность одного оборота
всех оборотных активов (1/3), дней
184,2
238,5
315,3
350
54,3
76,8
34,7
129,5
132,3
111
в том числе: а) запасов
81,6
72,9
87,3
90,3
-8,7
276,3
-258,9
89,3
479
25,9
б) дебиторской задолженности, дней
100,4
163
225,7
257,3
-62,6
62,7
31,6
162,4
138,5
114
0,8
0,4
1,6
1,8
-0,4
1,2
0,2
50
400
112,5
2
1,6
1,1
1
-0,4
-0,5
-0,1
80
68,8
90,9
в том числе: а) запасов,
4,4
4,8
4,1
4
0,4
-3,8
3
109,1
20,8
400
б) дебиторской задолженности
3,6
2,2
1,6
1,4
-1,4
-0,6
-0,2
61,1
72,7
87,5
в) денежных средств и денежные
эквиваленты
437,6
896,8
232,6
201,1
459,2
-664,2
-31,5
204,9
25,9
86,5
г) налог на добавленную стоимость по
приобретенным ценностям
1061,1
1036,9
1071,9
2589,8
-24,2
35
1517,9
97,7
103,4
241,6
1. Среднегодовые остатки оборотных
активов – всего
в) денежных средств и денежные
эквиваленты
г) налог на добавленную стоимость по
приобретенным ценностям
2. Выручка от продаж
в) денежных средств и денежные
эквиваленты, дней
5. Коэф. оборачиваемости всех
оборотных активов (2/1),
20122013
Темп роста, %
20122013
20132014

10.

Слайд № 9
Анализ рентабельности оборотного капитала ООО «Савой» 2011 – 2014 гг.
Абсолютное отклонение, (+,-)
Показатель, (тыс. руб.)
1. Среднегодовые остатки оборотных
активов – всего
2011г.
2012г.
2013г.
Темп роста, %
2014 г.
20122011
20132012
20132014
20122011
20132012
20132014
10859
10991
10785
10081,
5
132
-206
-703,5
101,2
98,1
93,5
в том числе: а) запасов
4812
3429
2985,5
2600
-1383
8513
-9342
71,3
348,3
21,8
б) дебиторской задолженности,
5912
7512,5
7717,5
7411,
5
1600,5
205
-306
127,1
102,7
96
48,5
18,5
53
51,5
-30
34,5
-1,5
38,1
286,5
97,2
20
16
11,5
4
-4
-4,5
-7,5
80
71,9
34,8
953
894
807
716
-59
-87
-91
93,8
90,3
88,7
3. Общая рентабельность всех
оборотных активов, % (2/1)
8,8
8,1
7,5
7,1
-0,7
-0,6
-0,4
92
92,6
95
в том числе: а) запасов, %
19,8
26,1
27
27,5
6,3
-19,3
20,7
131,8
26,1
404,4
б) дебиторской задолженности, %
16,1
11,9
10,5
9,7
-4,2
-1,4
-0,8
73,9
88,2
92,4
1964,9
4832,4
1522,6
1390,
3
2867,5
-132,3
245,9
31,5
91,3
79
38
45
60
-41
7
15
48,1
118,4
133,3
0,7
0,3
0,4
0,6
-0,4
0,1
0,2
42,9
133,3
150
в том числе: а) запасов, %
1,6
1,1
1,5
2,3
-0,5
-0,7
1,9
68,8
36,4
575
б) дебиторской задолженности, %
1,3
0,5
0,6
0,8
-0,8
0,1
0,2
38,5
120
133,3
162,9
205,4
84,9
116,5
42,5
-120,5
31,6
126,1
41,3
137,2
4
2,4
3,9
15
-1,6
1,5
11,1
60
162,5
384,6
в) денежных средств и денежные
эквиваленты
г)налог на добавленную стоимость по
приобретенным ценностям
2. Прибыль (убыток) от продаж,
в) денежных средств и денежные
эквиваленты, %
4. Чистая прибыль
5. Чистая рентабельность оборотного
капитала, % (4/1)
в) денежных средств и денежные
эквиваленты, %
г)налог на добавленную стоимость по
приобретенным ценностям
3309,8

11.

Слайд № 10
Мероприятия по совершенствованию политики управления оборотным
капиталом ООО «Савой»
Мероприятия
Содержание мероприятия
Предполагаемый эффект от
мероприятия
1. Снижение дебиторской
задолженности ООО «Савой»
через факторинговую компанию
Воспользоваться
факторинговыми услугами для
сокращения дебиторской
задолженности
Частичное высвобождение
денежных средств, которые
можно направить на погашение
кредиторской задолженности
2. Снижение дебиторской
задолженности предприятия
путем личных встреч и
ведением переговоров с
должниками
Введение одному из
сотрудников обязанностей
проведения личных встреч и
переговоров с дебиторами для
снижения дебиторской
задолженности
Частичное высвобождение
денежных средств, уменьшение
продолжительности оборота
дебиторской задолженности и
увеличение коэффициента
оборачиваемости дебиторской
задолженности

12.

Слайд № 11
Дебиторская задолженность ООО «Савой» на 01.01.2015 г.
№
Наименование покупателя
Сумма задолженности
тыс.руб.
Доля в
общей сумме,
%
1,5
1,2
0,9
0,8
0,7
Срок дебиторской
задолженности
(дней)
более 90
более 90
более 90
более 60
более 60
1
2
3
4
5
ООО «Влада»
ТОО «Атолл Компания»
ООО «Ларица»
ООО «Грань»
ООО «Лидер продукт»
54
41
30
29
25
6
Михайловское межрайпо
44
1,2
более 30
7
8
ООО «Ника Компания»
ООО «Розница – 1»
31
23
0,9
0,7
более 30
более 30
9
ООО «Рубцовский хлеб»
15
0,4
более 30
10
ООО «Джулия»
39
1,1
более 30
11
ООО «Зерновое»
15
0,4
более 30
12
ООО «Искра»
49
1,3
более 30
13
ООО «Компания Град»
37
1
более 30
14
ИП Макаров В. Н.
14
0,4
более 30
15
ИП Митьков А. А.
29
0,8
более 30
16
ОАО «Мясокомбинат»
34
0,9
более 30
17
ИП Редковникова Л. А.
17
0,5
более 30
18
ИП Шумакова Г. Н.
20
0,6
более 30
19
Прочие
2997
84,6
более 30
Итого
3543
100
-

13.

Слайд № 12
Расчет по реализации факторинговых услуг для ООО «Савой»
№
Покупатели
Общая сумма
задолженности
(тыс.руб.)
Сумма
погашения
факторинговой
компании (тыс.
руб.)
Сумма за
услуги
(тыс.руб.)
1
ООО «Влада»
54
43,2
3,24
2
ТОО «Атолл Компания»
41
32,8
2,46
3
ООО «Ларица»
30
24
1,8
4
ООО «Грань»
29
23,2
1,74
5
ООО «Лидер Продукт»
25
20
1,5
Итого
179
143,2
10,74

14.

Слайд № 13
Расчет экономического эффекта при ускорении оборачиваемости
дебиторской задолженности ООО «Савой»
Показатели
Сумма дебиторской
задолженности, (тыс.руб.)
Выручка от реализации
продукции, (тыс.руб.)
Коэффициент оборачиваемости
дебиторской задолженности,
(оборот)
Продолжительность оборота
дебиторской задолженности, (дни)
Экономический эффект в
результате ускорения
оборачиваемости дебиторской
задолженности за счет
использованием факторинговых
услуг, (тыс.руб.)
Имеющиеся данные на
01.01.2015 года
(без использования
факторинговых услуг)
Прогнозируемый остаток
дебиторской задолженности после
использования факторинговых
услуг)
7008
6829
10359
10348,3
1,4
1,5
257,3
237,1
-143,2

15.

Слайд № 14
Расчет затрат, связанных с повышением заработной платы
ответственному сотруднику ООО «Савой»
Должность
Бухгалтер
З/п на 01.01.2015, тыс.
руб.
15000
Планируемая з/п, тыс.
руб.
19500
Абсолютное отклонение
+4500
Расчет выгоды от мероприятия по снижению дебиторской
задолженности предприятия путем личных встреч и ведением
переговоров с должниками
Показатель
Значение показателя
на 01.01.2015, тыс. руб.
Значение показателя
на прогнозируемый
период
Абсолютное отклонение
(+;-)
Сумма дебиторской задолженности,
тыс. руб.
7008
6653,7
-354,3
Выручка от реализации, тыс. руб.
10359
10708,8
+349,8
1,4
1,6
+0,2
257,3
229,9
-27,4
Коэффициент оборачиваемости
дебиторской задолженности
Продолжительность оборота
дебиторской задолженности
Выгода
349,8

16.

Слайд №15
Благодарю за внимание!