3. Лобанова

1.

Лучший банк
для масштабного бизнеса
Жилищное
строительство
Альфа-Банка
Москва, 2026 г.

2.

Альфа-Банк продолжает расти на рынке жилья
Калининградской области
2
ТОП-
на рынке Калининграда
01.07.2025
01.07.2026
РНС, ШТ.
ТЫС. КВ. М
РНС, ШТ.
ТЫС. КВ. М
ПРИРОСТ ABC
ПРИРОСТ, %
Сбер
67
806
77
1113
307
38%
Альфа
28
221
32
259
38
17%
Дом.РФ
12
143
14
134
-9
-6%
ВТБ
17
174
13
149
-25
-14%
другие
22
167
8
53
-114
-68%
1113тыс. м 2
77 рнс
Доля Альфа-Банка на рынке проектного финансирования
Калининградской области
259 тыс. м 2
32 рнс
6,9%
Остаток задолженности, млн руб.
149 тыс. м 2
13 рнс
134 тыс. м 2
5,5 %
14 рнс
5,9%
6,0%
4,0%
КО 52 966
АБ 2 140
01.07.2025
КО 60 288
АБ 3 318
01.10.2025
КО 63 859
АБ 3 757
01.01.2026
КО 72 438
АБ 4 341
01.04.2026
КО 82 800
АБ 5 721
01.07.2026
2

3.

Качество портфеля в Калининградской области
выше среднего по стране
Показатель соотношения распроданности
к стройготовности КО и РФ *
Уровень покрытия задолженности, %
эскроу/долг КО
эскроу/долг АБ
177%
174%
151%
143%
137%
Калининградская область
67%
66%
80%
01.07.2025
78%
73%
01.10.2025
01.01.2026
80%
79%
62%
01.04.2026
63%
01.07.2026
Портфель АБ
регионы
44,3%
01.07.2025
5,1%
*
Без учёта столичных городов
29,7%
59%
6,9%
44,5%
Портфель
АБ КО
64%
55%
Качество портфеля по структуре WL
0,3%
67%
65%
57%
4%
73%
Российская Федерация*
65,2%
01.10.2025
01.01.2026
01.04.2026
01.07.2026
70-80% — нормальное соотношение распроданности и стройготовности
в течение инвестиционной фазы проекта.
3

4.

Калининградская область в общестрановом тренде
Динамика продаж, тыс. кв. м
Динамика средневзвешенной цены по Р Ф и КО,
тыс. руб. за 1 кв. м
Калининградская область
Российская Федерация
9 733
9 041
226
219
227
223
5 702
5 801
6 589
6 369
5 508
5 456
131
5 780
210
214
214
5 340
208
208
212
211
203
107
104
211
94
81
86
75
86
75
160
57
151
151
147
139
1Q
2Q
3Q
2024
4Q
1Q
2Q
3Q
2025
4Q
1Q
2Q
2026
июнь
июль
август
142
сентябрь октябрь
2025
ноябрь
145
декабрь
146
149
150
152
149
142
январь
февраль
март
апрель
май
июнь
2026
4

5.

Рынок жилья Балтийского побережья
продолжает расти
Прирост средней цены реализации
за 1кв. м в Зеленоградске
Годовой прирост продаж кв. м
в Зеленоградске
Годовое (12 мес. к 12 мес.) изменение
в цене за 1кв. м класса «Комфорт»
Годовой (12 мес. к 12 мес) прирост
продаж класса «Комфорт»
+
+
-
+
220%
Динамика продаж курортных городов КО, тыс. кв. м
4%
Динамика продаж по классам жилья КО, тыс. кв. м
Эконом-класс
Светлогорск
Комфорт-класс
34,
5
Пионерский
Бизнес-класс
01.04.2025
94,
6
01.10.2025
01.01.2026
01.04.2026
01.07.2025
24,
8
01.10.2025
01.01.2026
01.04.2026
6,
4
3,
1
13,
3
17,
8
40,
0
10,
0
20,
2
01.04.2025
3,
2
9,
4
01.07.2026
1,
1
1,
9
01.07.2025
62,
3
53,
6
25,
7
6,0
3,
1
3,
3
3,
4
1,
3
3,
5
4,
8
5,
6
7,
5
10,
4
10,
7
10,
8
13,
0
16,
8
19,
0
22,
2
22,
8
129,
3
Зеленоградск
260%
167,
3
10%
01.07.2026
5

6.

Изменения в продуктах и подходах П Ф жилой
недвижимости Альфа-Банка за последний год
Продукт
Процесс
Улучшили LTV по бридж кредита
Форма бюджета
Внедрён продукт «3в1»
Программа быстрого принятия
решений (ЛСПР)
Котловой учёт эскроу по проектам
Автоматизация подготовки КОД
Улучшили условия
комплексного продукта
Расширение полномочий
по принятию изменений в одобренные КК банка
условия финансирования
Сокращение времени принятия решения по проекту и выдачи денег
6

7.

Ожидаемые изменения в продуктах и подходах
Повышаем удобство и скорость выдачи траншей
Сокращаем путь до первых денег
Инициативы
Результат
25%
1
Пилотный проект
по Ф Т А до принятия решения
о финансировании
на
2
Пилотный проект в части
ЮЭ по З У под Проектом
и пакету ИРД
на
3
Автоматизация и сокращение
процесса выдачи траншей
20%
2раза
в
сокращаем время
на подготовку Ф Т А
по проекту
сокращаем время
на подготовку КОД
сокращаем время
на обработку траншей
7

8.

Вызовы застройщикам — и наши решения
Снижение
объёмов продаж
РЕШ ЕНИ Е
Повышение % нагрузки
по бриджам и проектному
финансированию
РЕШ ЕНИЕ
1
Подключение к комплексному
продукту.
1
2
Подключение к ипотечным
субсидиям.
2
3
Оплата комиссионных
вознаграждений из бюджета
4
Единый график продаж
по нескольким домам
в локации
3
Продукт «3 в 1» — оплата %
после ввода дома.
Котловой учёт эскроу
по проектам группы
в Альфа-Банке.
Возможность растягивания
выборки кредита при
замедлении продаж.
Увеличение доли
собственного участия (СУ)
в проектах
РЕШ ЕНИЕ
1
Регресс на действующие
в Банке проекты группы.
2
Доп. обеспечение вместо
вложения денег.
3
Рассрочка вложения СУ
Банк — партнёр на всех этапах: помогаем адаптироваться,
снижать риски и расти в сложных условиях
8

9.

Комплексный продукт и стимулирование продаж
Последние изменения условий комплексного продукта в Альфа-Банке:
С конца 2025 года запустили доступные ставки для рыночной ипотеки
С мая 2026 года даём дисконты только на срок ипотеки (в связи с ограничениями ЦБ РФ)
Текущие условия
комплексного
продукта
Ставка на срок ипотеки
КРИ 100%
Рыночная
ипотека (19%)
Семейная
ипотека (6%)
11,89%, на 10 лет на 3Q
12,69%, на 15 лет на 3Q
13,69%, на 20 лет на 1Q
КРИ 100%
КРИ 80%
КРИ 60%
4,7%, на 20 лет
4,8%, на 30 лет
4,9%, на 20 лет
5,0%, на 30 лет
5,4%, на 20 лет
5,5%, на 30 лет
9

10.

Рынок К Р Т в Р Ф и Калининградской области
Общая
площадь
строящегося
жилья
по КРТ
вРФ
9
География КРТ
14
22
50
Т
нгра
К
чено
з аклю
48
75
М
28%
Краснодарский край
15%
ДКР
по алини
области
Новосибирская область
регионов Р Ф
объ
оп-1 0
ёмов
тв
Уровень распроданности
в проектах КРТ
Московская область
р е г и он о в
К В .М
ЛН
Лидеры КРТ
78%& 69%
9%
%
Цель К Р Т
• Создание современной городской среды с жильём,
социальной, транспортной и инженерной
Виды К Р Т
• КРТ на застроенной территории
(с расселением, сносом и редевелопментом). Срок: 7-12 лет
• КРТ на незастроенной территории
(освоение пустующих или промышленных земель). Срок 5-7 лет
• Смешанный формат. Срок до 15 лет
Инициатор
• По инициативе правообладателей: требует согласования 2/3 жителей.
• По инициативе администрации: не требует согласования жильцов
д
о
к
с
й
муниципалитеты КО,
в которых планируется
внедрить КРТ
ГА
Площадь, в которую
планируется внедрить
программы КРТ
10

11.

Главные риски К Р Т и способы их минимизации,
предлагаемые Альфа-Банком
Запрет уступки
прав на з/у
Длительное
расселение
Неисполнение
контракта
Лицо, заключившее договор, не вправе
уступать принадлежащее ему право аренды ЗУ,
предоставленного для целей КРТ.
Несогласие жильца со стоимостью
компенсируемого имущества
В случае не исполнения или ненадлежащего
исполнения обязательств, наличие прав
в одностороннем порядке отказаться от ДКРТ.
При этом право аренды з/у, предоставленного
для целей КРТ, подлежит досрочному
прекращению путем одностороннего отказа от
договора аренды такого ЗУ.
Последствия
Утрата обеспечения
Увеличение бюджета, смещение сроков
исполнения контракта, расторжение контракта
ввиду нарушения сроков этапа
Прекращение залога в связи с прекращением
прав на ЗУ; отзыв РНС; признание объекта
недвижимости самовольной постройкой
Способы
минимизации
Риск не устраним, способы минимизации –
залог долей застройщика
Предоставить документы, подтверждающие
стоимость имущества под снос,заложить
в бюджете 10% запаса
Подтвердить отсутствие нарушений Д К Р Т со
стороны Застройщика, если сроки исполнения
К Р Т нереалистичны -доп.соглашение
о продлении срока.
Риски
Раскрытие
риска
11

12.

Реализованные кейсы в рамках КРТ
К Р Т в г. Ярославль
К Р Т в г. Пионерский
290 24 209
М ЛН ₽
М ЕСЯ Ц А
Т ЫС. КВ. М
355 18 100
М ЛН ₽
М ЕС Я ЦЕВ
ТЫС . КВ. М
Формирование новой городской среды
Цель кредита
Покрытие предпроектных затрат и формирование
земельного участка.
На финансирование стоимости договора КРТ,
рефинансирование договора К Р Т и финансирование
части затрат на расселение в рамках договора КРТ.
Особенности
Финансирование на пре-инвестиционной стадии —
кредит выдан до получения ГПЗУ, П П Т и РНС
Финансирование на пре-инвестиционной стадии —
кредит выдан до получения ГПЗУ, П П Т и РНС
Риск
Принят на устойчивое финансовое положение клиента
с М С Ф О - отчетностью.
Принят на кредитный риск не на планируемый
в рамках К Р Т проект, а переложен на стройбаланс ГК
и залог клиента.
12

13.

Проектное финансирование строительства
коммерческой недвижимости
Концепция проекта
Продажа площадей
Сдача площадей в аренду
Требование
к ГК
• Опыт строительства (с вводом в эксплуатацию) –
не менее 2 объектов.
• Опыт управления/заполнения объекта арендаторами
(не менее 90%) — не менее 3 объектов.
• При строительстве Т Ц опыт строительства
(с вводом в эксплуатацию) – не менее 2 объектов.
• При строительстве Т Ц опыт управления/заполнения
объекта арендаторами — не менее 1 объекта
Н Е БОЛЕЕ 7 ЛЕТ
Н Е БОЛЕЕ 10 ЛЕТ
Срок
финансирования
Срок
строительства
Обеспечение
Ипотека земельного участка
Ипотека готового обьекта
Залог гарантийного депозита на счете в банке/векселей банка
Залог 100% долей застройщика
Поручительство бенефициаров
Поручительство ген подрядчика
Н Е БОЛ ЕЕ 3 ЛЕТ
Дополнительные условия
• Право собственности или аренды
• После его ввода в эксплуатацию
• Сумма залога не менее чем квартальный объем процентных платежей по кредиту на инвестиционной фазе проекта
или поручительство платежеспособной компании группы
• Если стрессоустойчивость проекта превышает 30%, данное условие может не выполняться по сделкам
финансирования складских комплексов любой локации и по иным объектам, расположенным в городах с населением
более 500 тыс. человек.
• Оформляется в случае его аффилированности
13

14.

Проектное финансирование строительства
коммерческой недвижимости
Финансируемые
коммерческие
объекты
ГОСТИНИЦЫ-А ПА Р Т А М ЕНТЫ
БИЗНЕС-ЦЕНТРЫ
СКЛАДЫ
ТОРГОВЫЕ ЦЕНТРЫ
Требования к условиям финансирования
коммерческой недвижимости
Стресс по цене
Balloon
65%
от прогнозной
рыночной
стоимости объекта
15%
DSCR
LTV
Собственное участие
90%
от прогнозной
рыночной
стоимости
возводимого
объекта
1,15
Гостиничный
комплекс
с продажей
апартаментов
бизнес-класса
1610 137
М ЛН ₽
Т ЫС.
КВ. М
ЛОКАЦИЯ
Туапсинский район, Краснодарский край
(первая береговая линия Чёрного моря)
ОПЕРАТОР
20% 15%
бюджета
проекта
Реализованный кейс —
крупнейший гостиничный кластер
на Черноморском побережье
бюджета проекта
при условии
чувствительности
к снижению цены ≥20%
Alean Collection — национальный
системообразующий гостиничный бренд
ОСОБЕННОСТИ
• Этапное финансирование — три отдельных проекта
с распределением затрат по строительству зоны
рекреации
• Параллельное внесение С У — за счёт регресса
на другой финансируемый проект группы
14