Теория отраслевых рынков (ТОР) (лекция 2.1)

1. Теория отраслевых рынков(ТОР)

Лекция 2
08.09.2023

2. Организационный комментарий

• Занятия по пятницам в 9-00
• 15 сентября занятия не будет.
• Следующая лекция – 22 сентября.

3. Было на первой лекции

• Предмет ТОР, история развития;
• Основная парадигма ТОР;
• Определение рынка;
• Концентрация фирм на рынке;
• Показатели концентрации –
требования;

4. К определению отраслевого рынка

• А. Пигу, - отраслевой рынок - «узловой
пункт», где продается и покупается
продукция, единицы которой полностью
взаимозаменяемы
Пигу Артур (1877-1959), английский экономист, развивавший
неоклассическую теорию благосостояния, принимал участие в
решение конкретных практических задач.

5. Требования к показателям концентрации:

Базовые:
• Удобство расчета и интерпретации;
• Возможность применения на рынке любого
размера;
• Принадлежность интервалу от 0 до1;
Требования Ханна-Кэя
• Возможность графической интерпретации;
• Отражение трансферта объема продаж;
• Отражение входа-выхода;
• Отражение процессов слияний и поглощений;

6.

Показатели концентрации
• Обратное количество
фирм Q = 1/N
• Простота, доступность
информации;
• Ограниченная
информативность;

7.

• Коэффициенты
концентрации . (Concentration
Ratio)
CRn =
,
• n<N; CR4, CR8, CR20, CR50
• Разные принципы ранжирования;
• Иногда – доля лидера;

8.

• Для фиксированного n: чем
больше CRn, тем менее
конкурентен рынок ;
• «Обратный» вариант показателя;
• Простота; распространенность;
• Учитывает не все фирмы, не
учитывает соотношение
лидеров;

9. Ограниченность CRn

Фирма
1
2
3
4
5
6
7
Рынок А
Si
0.3
0.2
0.15
0.1
0.1
0.075
0.075
CRn
0.3
0.5
0.65
0.75
0.85
0.925
1
Рынок Б
Si
0.22
0.2
0.18
0.15
0.15
0.1
-
CRn
0.22
0.42
0.6
0.75
0.9
1
-

10. Продажи новых автомобилей в 2016

Компания
Доля на рынке, %
РФ CR4 = 51 % (0,51)
Lada
19.7
KIA
11.4
Hyndai
11.0
Renault
8.9
Мир в целом CR4 = 40,4 % (0,40)
Volkswagen
11.1
Toyota
10.9
Renault- Nissan
9.4
Hyndai KIA
9
General Motors
8.8

11. Производство вертолетов гражданского назначения РФ 2017

CR
CR1
CR3
%
52,46
98,36
CR4
100
АО «Вертолеты России»: Казанский
вертолетный завод, Кумертаузское
производственное предприятие, Росвертол,
Улан-Удинский авиационные завод

12. Индекс Херфиндаля - Хиршмана (Herfingalf - Hirshman)

• HHI – сумма квадратов долей фирм;
• Основной ориентир антимонопольной
политики;
• Максимальное значение 1 или 10000;
• Связь с дисперсией;

13. Границы концентрированности (условные)

• HHI < 1000 – слабая концентрация;
• 1000 < HHI < 1800 (2000) – умеренная
концентрация;
• HHI > 1800 (2000) – высокая
концентрация;

14.

Эквивалентное количество фирм
NE
количество одинаковых фирм
обеспечивает уровень
концентрации, описываемый
определенным значением HHI.
NE = 1/ HHI

15. Индекс Линда для n крупнейших фирм (Ремо Линда сотрудник комиссии ЕЭС)

• Ln =
Широко используется в ЕС для анализа структуры рынка,
Si=Sj для всех n фирм, Ln = 1
n
Возможность определения «олигополистического ядра»

16.

• Показатель энтропии E – уровень
неопределенности рынка;
N
• E = Si* ln (1/Si)
i 1
• монопольная структура рынка значение минимальное;
• чем выше значение, тем ниже
концентрация фирм на рынке;
N
• Есть другие варианты E = - Si log Si
i 1

17.

Индекс Лернера ( Lerner) – показатель
рыночной власти;
L = (P-MC)/P,где: P – цена;
МС предельные издержки;
РСК – минимальное значение 0;
Отличие от других показателей – одна
фирма;
Li = (P-MCi)/P
Средневзвешенное значение;
Множество интерпретаций;
Лернер Абба (1903-1982), американский экономист,
исследовавший особенности рыночных структур и монопольной
власти

18.

Индекс Ханна-Кэя HK
Дисперсия рыночных долей σ2;

19.

Индекс Холла - Тайдмана HT
1
N
2( Ri Si ) 1
i 1
Ri - ранг фирмы;

20. Относительные показатели

• коэффициент Джинни G,
• кривая Лоренца;
• G = Sf/ Sl
Sf - площадь, ограниченная фактической кривой Лоренца;
Sl – площадь, ограниченная кривой Лоренца для равномерно
распределенного рынка.
Джинни Коррадо (1884-1965), итальянский статистик и демограф,
Лоренц Макс (1876-1959), американский математик и экономист

21.

1С
1
0,9
0,86
0,8
0,71
0,7
0,6
0,7
0,57
0,5
0,5
0,43
0,4
0,35 А
0,3
0,29
0,25
0,2
0,14
0,1
0,15
0,075
0
0
0
0,14
0,29
0,43
0,57
0,71
0,86
1

22. Используемые :

• Коэффициенты концентрации;
• Индекс Херфиндаля – Хиршмана;
• Есть российская статистика по
отраслям;
• Индекс Лернера

23. Комментарии к индексу Лернера

• Связь с прибыльностью;
• L=π/TR
• Связь с характеристиками
спроса;
• L= -1/E;

24. Рыночная власть на олигопольном рынке

• Связь с характеристиками спроса;
• Li= -Si/E;
• Связь с HHI;
• Lср=- HHI/E
• Иллюстрация основной парадигмы;

25. Рыночная власть:

• Индекс Лернера;
• Индекс Бэйна
IB = (Бухгалтерская прибыль – Нормальная
прибыль)/ Собственный капитал фирмы
• Коэффициент Тобина - связь между
рыночной стоимостью фирмы с
восстановительной стоимостью ее активов
• Тобин Джеймс (1918-2002), американский экономист,
специалист в области налогообложения, лауреат Нобелевской
премии 1981 г.
q=P/C

26. Рыночная власть:

• Индекс Папандреу
C=lj*(ΔQi/Qi)/(ΔPj/Pj)
• Lj - Коэффициент ограниченности
мощности конкурента = потенциальное
увеличение выпуска/увеличение спроса
за счет снижения цены
• Папанрдреу Андреас (1919-1996), греческий
государственный деятель

27. Изменение концентрации во времени

• Подходы, объясняющие изменение
концентрации (т.е. изменение размера
фирмы)
• - Технологический - главный фактор
концентрации отраслевого рынка –
технологические возможности его
участников.

28. Эффект масштаба

• Q1 > Q2 объемы выпуска
• TC1 > TC 2 суммарные затраты
• TC1/Q1
?
TC2/Q2

29. Эффект масштаба

• < Положительный (экономия);
• = Постоянный
• > Отрицательный

30. Виды экономии от масштаба:

• экономия, обусловленная спецификой
конкретного продукта;
• экономия, обусловленная спецификой
предприятия;
• экономия, обусловленная спецификой
производственного комплекса;

31. Измерение экономии от масштаба

• Анализ рентабельности фирм как
функции от их размера;
• Анализ статистики по затратам;
• «Тест на выживание»;
• «Инженерный» подход;

32. Стохастический подход к объяснению концентрации

• Изменения в ценовой политике,
• Эффект от слияний и поглощений;
• Динамика валютных курсов;
• Рекламные стратегии фирм и др.
• Случайные факторы

33. Модель Жибра (R.Gibrat) (закон Гибрата)

• T=0 на рынке 256 одинаковых
фирм,57600 единиц продукции в год.
• p= 0,5 размер сохраняется;
• p=0,25 размер увеличивается в 16/15
• p=0,25 уменьшает в 15/16 раз.

34.

• Следующий момент времени
Т=1
• 64 фирмы, выпускающие
54000 единицы;
• 128 фирм, выпускающих
57600 единиц;
• 64 фирмы, выпускающие
61440 единиц;

35.

16
(50625)
64
(54000)
32
(54000)
16
(57600)
32
(54000)
256
(57600)
128
(57600)
64
(57600)
32
(61440)
16
(57600)
64
(61440)
32
(61440)
16
(65536)

36.

• Момент времени Т=2
• 16 фирм – 50625 ед.;
• 64 фирмы – 54000 ед.;
• 96 фирм – 57600 ед.;
• 64 фирмы – 61440 ед.;
• 16 фирм – 65536 ед.;

37. Комментарий к закону Гибрата

• Стохастический характер темпов роста – они
не зависят от внутренних факторов
производства – противоречие модели
производственной функции Кобба-Дугласа
• Подтверждение гипотезы на данных
французской промышленности конца XIX –
начала XX вв.
• Дальнейшие исследования - противоречивые
результаты